自7月25日开始，我们在每周的周报中开始逐步提示投资者买入水泥龙头标的，其中，7月25日和7月31日两份周报中，建材观点“龙头防御性凸现，可逐步布局博弈淡旺季切换”，8月7日周报中，观点更加明确，“布局淡旺季切换，关注冀东、华新”。我们在前期周报中已指出：“随着7月行业进入淡季，价格表现平稳，因去年下半年基数走低，若目前价格得以保持，下半年均价有望同比持续走高，同时结合近期各地逢雨季，对价格表现并未出现较大负面影响，若雨季结束，各地复工，再加上淡旺季切换等因素，有利于阶段性提价的实施。”；“8月中下旬，华东区域将进一步限产，有望助推价格进一步上涨，加上今年二三季度的洪涝、降雨等天气带来的需求延后，今年三四季度之交的淡旺季提价值得关注”。随着近期对行业价格数据的跟踪，逐步印证了我们前期的判断，我们更进一步的明确观点：“超配水泥，推荐冀东、华新”。国信证券

　　通信：创新云计算迎来爆发机遇 荐4股

　　国内云计算已迎来爆发起点。8月1日亚马逊AWS与光环新网达成协议，正式宣布入华后，云平台市场再掀波澜。目前国内公有云稳健增长、私有云订单放量，以运营商、金融业和政府为代表的三大行业对云平台的需求高速提升，整体行业全面爆发，市场空间将超过千亿元。亚马逊、微软、Mirantis等国际云巨头纷纷抢滩国内，同时华为、阿里、腾讯等国内巨头也开始重点局云平台，国内云市场已成为兵家必争之地。市场对于云平台未来的发展已经相当重视，下半年二级市场有望出现较好的投资机遇。我们建议重点关注具备成熟云平台产品、标杆项目卡位以及市场渠道等领域优势的公司，例如天玑科技、光环新网、浪潮软件、太极股份、华东电脑、东方通等，建议择机进行布局。

　　公有云市场为少数国内巨头占领，预计年内开始盈利，因为固有短板其市场份额远小于私有云。Ucloud与阿里的公有云今年上半年收入超去年全年收入，预计年内将开始盈利。公有云的用户主要以个人网站、创业公司、互联网金融公司、政府、传统企业以及淘宝卖家为主。目前占国内云市场约10%的市场空间。相比于私有云，公有云存在：无法实现外网和内网隔离；影响企业IT部门自身利益；必须共用硬件设备；等待外部人员维护；无法满足运营商NFV/SDN升级需求等问题，因此在国内企业更重视安全性与可操控性的情况下，公有云的市场空间小于私有云。