特朗普上台后的最大乐子诞生了，特朗普白宫团队在美国加密聊天软件Signal群聊讨论打击胡赛、空袭也门的事情。

而美国安全顾问拉人的时候竟然把《大西洋》月刊主编杰弗里·戈德伯格拉进了群里。刚开始他们讨论的时候，杰弗里·戈德伯格还以为是同名的网友在恶搞，但后来根据白宫陆续公开发布相关的内容，竟然和群里讨论的一致。

事后白宫方面承认，确实是拉错人了。估计是要拉特朗普的贸易代表杰米森·格里尔，但他的昵称缩写刚好和杰弗里·戈德伯格的缩写一样。这么机密的事件竟然全程直播，真是离了个特朗普。

还真是印证了那句话，这个世界就是个草台班子~

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说回行情，最近的主基调依然是防守！防守！还是防守！

当初涨的有多狠，现在跌的就有多猛。别看今天指数风平浪静，但高位的个股却跌停一片。

截至收盘，沪指跌0.00%，深成指跌0.43%，创业板指跌0.33%，个股涨跌2:3。两市全天成交量继续大幅缩量，只有1.26万亿，比昨天少了1925亿，这是个不好的信号。

恒生科技跌3.8%，情绪收缩，成长板块首当其冲。

虽然说长期价值决定价格，但短期资金决定价格。市场成交了一再萎缩，打击最大的就是成长板块。

今天此前领涨的机器人、算力板块大跌，尤其是算力，许多高标股跌停10cm、20cm。我上周五提醒的“深海科技”板块也领跌市场，船舶制造板块今天跌幅第一。

现在成交量已经不足1.3万亿，情绪已经大幅收缩，所以对于领涨的板块，短期一定要抛掉幻想。无量无价无行情，多看少动。

板块上，今天资金全部往低估值的板块抱团。

比如今天大涨的煤炭板块，这个板块我前几天也说过，板块内许多个股的股息率甚至超10%。

根据方正证券数据，煤炭板块近12个月平均股息率为5.6%，在全行业排名第一。2024年全行业统计显示，煤炭板块股息率超过3%，与银行、石油石化等共同位居前三‌。

另外，化工板块大幅上涨，走的是产品涨价的逻辑。化肥板块是春耕需求旺季，推动价格上升趋势。钛白粉板块也是产品涨价。至于涨价逻辑，可以持续关注，毕竟是实打实的支撑。

盘中中字头突然拉升，因为许多中字头估值低，并且很多企业优势垄断型企业，所以也被作为防守的品种。如果大家回顾一下最近几年的行情，每当中字头拉升的时候，整体的市场行情和情绪都非常一般。

在成交量没有放大以前，次轮的行情就算是告一段落，可能指数变化不大，但个股的风险却非常大。此时我们要做的就是守好我们的本金，多看少动，等待下一轮行情到来。中长期依然看好2025年中国资产的机会。

光伏板块有所拉升，今天阳光电源资金净流入7.2亿。主要最近因为并网事件，出现了一波光伏抢装潮。因为时间一过，后面装的并网就不会享受补贴价了。

同时光伏组件价格和去年的低点比起来，已经涨了33%。再加上股价长期处于低位，就引发了资金的流入。但目前来说，光伏板块最大的一个问题，就是内卷。前段时间能源局发言人还公开表示，行业内卷并未根本解决。

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AI板块大跌，一个是此前涨太多了。

另外，高盛除了最新的研报，下调了机架级AI服务器销量预测，2025年及2026年预计出货量分别从3.1万台和6.6万台下调至1.9万台和5.7万台。

阿里巴巴主席蔡崇信表示，他开始看到人工智能(AI)数据中心建设出现泡沫苗头。美国的许多数据中心投资公告都是“重复”或相互重叠的。

这些消息对板块的情绪造成一定的冲击。但中期国内算力的需求增长是确定的。

从中美对比来看，我们大厂的智算推进本身就比美国那边要晚，现在国内是补进度的时候。

同时，阿里首次明确实现了在国产GPU上高效训练3000亿参数规模的模型。这就说明了现在即使没有老美的高端算力，通过效率优化之后，咱们国产的算力也能满足AI训练推力的需求。这也从侧面验证了国产替代逻辑的可行性。

因为老美的各种限制，目前国产算力最大的问题是良率和产品爬坡的问题，产能跟不上需求。

机器人板块和AI板块一样，也是高位回调。

今天宇树机器人创始人王兴兴表示，人形机器人彻底商业化走进家庭，可能还得个两三年，但走进工厂打螺丝的速度在加快。

目前人形机器人是0到1的阶段，未来的市场空间巨大。

最近看到网上讨论的一个话题，人老了，行动不便的时候，即使有钱，也不一定买来尊严。

住进医院、养老院，即使请保姆，你都得看对方的脸色。尤其是失独的老人，或者没有子女的，连个能给你撑腰的人都没有。钱是最大的靠山吗？可能年龄越大，理解就会不同~

所以有人说期待人形机器人快点出来，到那时，你不用看他脸色；不用担心他嫌你行动不便，甚至拉到满床排泄物的味道；不用担心他会对你喊打喊骂，即使自己出钱都得低声下气，完全抛去作为人的尊严。

所以说，人形机器人一旦商用，市场空间非常大，也是许多老年人、病人们的福音。