【行情回顾】
隔夜市场方面，美国股市大幅下挫，标普500指数下跌2.08%，其他指数也均下挫2%左右。欧洲市场中仅有意大利上涨、其他国家多数走弱。A50指数下跌0.85%。美元指数有所反弹，人民币汇率走弱。外盘总体下行的态势或将对国内市场带来利空影响。
【重要资讯】
消息面上看，美国30年期抵押贷款利率升至7.14%，预示购房需求将进一步走弱。今日还将公布10月通胀数据，市场预期CPI和核心CPI均为小幅下降。美国纽约联储行长、芝加哥联储行长均发表鸽派观点，但里士满联储行长维持鹰派。美国共和党在众议院席位超民主党，在参议院席位相当，需到12月才能最终确定。此外，俄军撤出乌克兰城市赫尔松，俄乌冲突或出现缓和。中美领导人近期或在G20峰会会面，继续关注地缘政治风险变动。总体上看，隔夜消息面影响偏多。昨日消息面影响不大，市场对疫情的担忧仍是潜在利空。关注美国中期选举对国内外市场间接冲击，以及近期国内是否有其他稳经济政策。国内经济仍处于修复的轨道，但修复步伐再次放缓，对市场情绪改善的影响不及此前。中长期来看，未来经济上行步伐仍是影响市场主因，经济预期变动以及政策效果尤其是房地产好转程度，仍为基本面核心影响。
【套利策略】IC、IM远端反套空间仍在4%和6%以内，资金成本合适可参与，预计未来贴水仍以季节性收窄为主。跨品种方面，IH、IF和IC、IM比价和价差再度小幅下降，短线或重回震荡走势中，不排除再度走弱，中期方向也仍待明确。
【交易策略】
技术面上看，上证指数继续震荡回落，主要技术指标多数下行，短线超买缓解，但技术调整风险上升，短期压力位关注3088点至3100点一线，下方2860点附近前低和长期支撑位支撑力度较强。中期来看，指数仍为横向震荡，2863点附近中期底部不变，中期压力位或下移至3400点附近。长线来看，暂认为仍是大三角型下的上行趋势，2800点和4300点附近分别是长线支撑和压力。