人行消保局报告：消费者金融素养水平逐步提升 金融投资收益仍具非理性特征

财联社（上海，实习记者 徐川）讯，9月3日，人民银行金融消费权益保护局发布《消费者金融素养调查分析报告（2021）》。这是继2017、2019年后，第三次在全国范围内（除港澳台地区）开展消费者金融素养问卷调查。

结果显示，全国消费者金融素养指数为66.81，较2019年第二次调查提高2.04，在全球处于中等偏上水平。报告认为，我国消费者在基础金融知识方面还有差距，对分散化投资等基本金融常识仍缺乏足够的认识，对金融投资收益的预期具有非理性特征，容易产生非理性的投资行为，可能加大金融市场波动，需要进一步提高金融教育战略地位。

同时，我国消费者在金融态度方面具有一定优势，居民的应急储蓄较为充足，对疫情下的经济复苏形成有力支撑，也是我国经济韧性强的表现之一。

存款、理财受热捧 投资收益预期偏向非理性

报告显示，从金融投资种类看，在最近两年有储蓄或投资行为的受访者中，约60%持有过存款类产品，约52%持有过银行理财产品，约51%投资过基金（非货币类），约29%买过货币类基金，约27%买过股票。

在风险收益关系认识方面，有74.6%的受访者认为高收益往往伴随着高风险，较2019年降低3.2个百分点。同时，调查结果也体现出消费者对分散化投资理念缺乏足够的认识，仅有48.4%的受访者能够正确认识到投资单一股票的风险要比股票型基金大，这一准确率较2019年下降了9.7个百分点。

在收益预期方面，报告认为，整体上消费者对金融投资组合的收益预期具有非理性特征。在持有金融投资产品的群体中，有39.6%受访者的金融资产整体收益预期在5%-10%之间，相比之下，仅有28.2%在5%以下，且中青年群体的非理性程度更大。

在保险方面，报告结果显示，消费者对商业保险基础知识的掌握还有待进一步加强，约57%的受访者认为保险最基本的功能是保障（分摊风险）。但同时，消费者对存款保险的认识有所提升，55.2%的受访者知道存款保险最高偿付限额，准确率较2019年提升4.9个百分点。

应急储蓄充足 高利诱惑的防范技能需提升

从金融技能看，我国消费者在日常收支管理方面表现良好，大多数处于收支盈余或平衡状态。在有贷款的消费者中，约59%的受访者表示目前债务负担较轻，另有约34%、7%的受访者分别表示负担较重或非常重。报告认为，部分金融消费者要提高债务管理能力，减轻个人债务负担。

同时，我国消费者有较为充足的应急储蓄，有78.4%的受访者可以应对相当于三个月收入的意外支出。报告指出，我国消费者在应急储蓄方面优势明显，这对疫情下的经济复苏形成有力支撑，是我国经济韧性强的表现之一。

从防范风险的金融技能看，在面对互联网上的高利诱惑时，在通过互联网渠道获取金融产品或服务信息的群体中，有51.6%会先查看对方是否受监管，但也有近半数没有第一时间查看资质或直接拒绝，其中40%会看产品内容但不会尝试、5.3%可能受到高利诱惑而进行小额尝试、仍有3.1%会小额尝试并可能会追加投资。

此外，在互联网渠道遇上非法股票投资诱惑时，多数受访者（73.1%）会予以明确的拒绝，但也有部分受访者（25.4%）会有观望或尝试的心态。