您好！期货合约是一种标准化的金融衍生品，合约规定了买卖双方在未来特定日期以约定价格交割特定商品或资产的权利和义务。而期货远期合约和近期合约的区别主要体现在交割日期上，具体如下：

1. 交割日期：期货远期合约的交割日期一般较晚，通常为几个月到数年之后。而期货近期合约的交割日期较短，一般是距离合约签订之后的最近一个交割月份。

2. 交割时间：期货远期合约交割时间长，意味着投资者需要更长时间来持有仓位并等待交割。而期货近期合约的交割时间短，更适合短期投资者或需要更快速度买卖的交易者。

3. 风险管理：由于交割日期的差异，期货远期合约的波动风险相对较高，因为投资者需要在更长的时间段内面对市场波动和风险。而期货近期合约的风险较低，因为交割日期相对较近，不需要承担长期风险。

4. 价格差异：由于期货远期合约的交割日期较远，市场人气、供需等因素的影响更长期，因此价格通常比期货近期合约更具有波动性。

需要注意的是，远期合约和近期合约还有其他的一些区别，例如合约设计、交易单位、持仓费等规则可能也会存在差异。具体的区别可以根据不同的期货市场和合约进行深入研究。 如果您对期货交易还有任何疑问,欢迎随时通过微信或电话与我联系。我将为您解答问题,提供专业的投资建议,指导您在期货市场上交易顺利。

发布于2023-7-10 15:04 北京

您好，期货远期合约和近期合约是金融衍生品交易中的两个概念，它们主要区别在于标准化程度和交易特性。期货合约是一种标准化的金融工具，由期货交易所制定，具有固定的合约规模、交割日期和地点，便于在交易所内进行公开交易。

远期合约则是非标准化的，由交易双方私下协商确定，没有固定场所，可能涉及场外交易，风险较高，但灵活性更强。期货合约由于标准化，信用风险低，且有保证金制度保障，适合大规模交易和机构投资者。

远期合约则可能因为缺乏标准化和交易所监管，违约风险较高，但适合个性化需求和小型交易。在价格波动和流动性上，近期合约通常更活跃，受市场供需直接影响，而远期合约可能因时间跨度长，价格波动相对较小。投资者在选择时需根据自身需求和市场情况，考虑流动性、风险偏好和交易成本等因素。

以上就是关于您问题的答案，希望我的回答对您有帮助，如果有什么不明白的，点击微信添加好友或者电话都可以免费咨询，24小时在线服务。

发布于2025-4-2 10:12 北京

您好，近期合约比远期合约的流动性相对好一点，又一点是，近期合约和远期合约的区别是近月合约的价格波动较小，风险较小，相反的，远期合约的价格波动和风险都比较大。

需要注意的是期货开户需要预约期货经理辅助开户，只有这样才可以在后期交易过程中有服务的保障，并且可以调整到保证金，手续费优惠。如果需要低费率期货开户，请点击头像添加微信在线咨询，最后祝您投资顺利！

发布于2022-5-30 17:11 上海

您好，期货远期合约可以持有较长时间，期货近期合约一般会准备交割，不过期货远期合约蕴含不确定因素比较多，交易期货一般建议选择主力合约。现在期货可以手机开户，期货开户仅需要身份证和银行卡。

1、当市场变热，快速上涨的时候，远期合约涨得更多。也就是说远期合约的贴水会减少的更多。在这个时间段内，持有远期合约，吃到的贴水就更多。举个例子：比如某天开盘中证500是5700点，当月合约（也就是最近期合约）是5640点，下季度合约（也就是最远期合约）是5400点，那贴水就分别是60点和300点。然后，今天盘面放量大涨，中证500指数涨到了5900点（涨200点），期货合约价格这面一般会是可能当月合约涨220点，下季度合约会涨240点，就是涨得比近期合约更多。对于持仓人而言，就是持有远期合约的人，收入更多。

2、当市场变冷，指数下降时，远期合约跌的更多。和上面的例子相反，不再举例了。

3、合约贴水并不是匀速减少。比如，某合约在距交割日还有20天时，有80点贴水。这80点贴水并不是每天减少4点，而是可能开始几天不动，还是80点，有几天突然快速减少到20点的水平，然后又不动了，最后几天可能一直是在没什么贴水的水平。

4、IC合约整体的贴水水平是有变化的。一般来说，在中证500的上升波段贴水多，下降波段贴水少。这个其实也挺有道理的。我平时也是用这个指标来看短线情绪的变化，来预测短线的大盘涨跌。道理是这样的：当存量资金博弈的时候，空军转多军，盘面才能上涨，因为他们在出钱买入，而当最后一波空军跑步入场，那短线再做多的动力就不足了。所以，我们平时可以通过贴水的情况来看市场情绪，比如昨天还贴水，结果今天涨到升水，那短线盘面就有些过热了，后面可能要有回调整理的准备

在我司开户还可以享受到优惠的期货交易所手续费，优惠的期货交易所保证金。

发布于2022-11-12 17:53 曲靖

朋友你好很高兴有我来回答这个问题

远期和近期合约的区别主要有以下几点.

1.

交易地点不同:期货合约在交易厅内公开、公平交易;

而远期合约没有交易所,在场外进行的

2.

两者的合约形式不同期货是属于标准化合约,对于商品的品质、数量、到期日都有严格的规定;

远期合约,商品的品质以及交割日期等等都是由交易双方自行决定

3.

保证金缴纳与结算时间不同:远期合约通常不缴纳保证金

以上就是对此问题的解答希望可以帮到您.

发布于2023-7-18 09:19 包头

一、价格差异：远期合约通常比近期合约“贵”或“便宜”，反映市场预期​​

同一期货品种的近期合约和远期合约，价格通常不会完全相同，两者的差价被称为“​​跨期价差​​”（或“月间差”）。这种价差的形成主要受​​仓储成本、资金成本、供需预期​​等因素影响，核心逻辑是：

​​正常情况下（正向市场）​​：远期合约价格＞近期合约价格。这是因为持有商品需要成本——比如仓储费（存放实物需要仓库和保管费用）、保险费（防止商品损坏）、资金利息（购买商品的本金占用需要利息）。举个例子，假设当前（8月）螺纹钢现货价格是3500元/吨，近期合约（9月到期）价格是3550元/吨，远期合约（次年3月到期）价格可能是3700元/吨。多出来的150元差价，就是持有螺纹钢从9月到次年3月期间的仓储、保险和资金成本（假设合计约150元）。这种“远月比近月贵”的市场状态被称为“正向市场”，是正常供需预期下的常见现象。

​​特殊情况下（反向市场）​​：远期合约价格＜近期合约价格。这种情况通常发生在​​现货极度短缺或市场对未来供应过剩极度悲观时​​。比如某农产品因突发灾害导致当前库存几乎耗尽（近期合约交割需求旺盛，价格被推高），但市场预期未来几个月新季作物丰收（远期供应充足，价格被打压），就会出现“近月贵、远月便宜”的反向市场（也叫“现货升水”）。例如，2024年某地区因干旱导致小麦库存告急，7月到期的近期合约价格涨到3000元/吨，而9月到期的远期合约却只有2900元/吨——因为市场认为9月新粮上市后供应会大幅增加。

简单总结：​​近期合约价格更贴近当前现货市场的供需现实，而远期合约价格包含了更多对未来供需、成本变化的预期​​。两者的价差变化（比如从正向市场变成反向市场）往往是市场情绪或基本面转折的重要信号。

​​二、流动性差异：近期合约交易活跃，远期合约“冷门”​​

期货市场的流动性（即买卖的便捷程度）与合约到期时间密切相关——​​近期合约因为临近交割，参与交易的产业客户（如钢厂、农场主）和投机者更多，成交量和持仓量更大，买卖价差更小；远期合约则因距离交割时间长，参与主体少，交易活跃度低，买卖价差更大​​。

​​近期合约​​：通常是主力合约（即持仓量和成交量最大的合约），比如螺纹钢期货当前的主力可能是2025年10月合约（假设当前是8月），它的每天的成交量可能有几十万手甚至上百万手，买卖挂单密集（比如买一价和卖一价只差1-2元），投资者可以轻松以接近市场均价的价格快速开仓或平仓。产业客户（比如需要套期保值的钢厂）也更倾向于交易近期合约，因为交割时间接近实际需求（比如10月需要采购铁矿石，就会提前在10月合约上锁定价格）。

​​远期合约​​：距离交割时间越远（比如2026年3月合约），参与交易的投资者越少——产业客户很少会提前一年就锁定价格（因为未来需求不确定），投机者也更偏好波动大、流动性好的近期合约。因此远期合约的成交量可能只有几百手或几千手，买卖价差可能达到5-10元（甚至更高），想买入或卖出时可能需要等待较长时间才能找到对手方，或者不得不接受不太理想的价格。

​​对普通投资者的影响​​：如果你想快速买卖期货合约（比如抓住短期行情），优先选择近期合约；如果想布局超长期趋势（比如看好某品种未来两年的上涨），可以关注远期合约，但要做好“成交难、滑点大”（即实际成交价与预期价有偏差）的心理准备。

​​三、波动性差异：近期合约更“敏感”，远期合约更“平稳”​​

期货价格的波动幅度与到期时间相关——​​近期合约因为临近交割，价格受当前现货供需、库存、政策等即时因素的影响更大，波动更剧烈；远期合约则因距离交割时间长，短期干扰因素（如突发新闻、短期库存变化）的影响被稀释，价格走势更平滑，波动相对平缓​​。

​​近期合约​​：比如原油期货的近月合约（比如9月到期），它的价格会紧密跟随当前全球原油库存数据（比如美国EIA每周公布的库存变化）、地缘政治事件（比如中东突然爆发冲突）、OPEC+的短期产量调整。这些因素一旦发生变化，近月合约价格可能在几天内波动5%-10%（甚至更高）。例如，2024年4月，以色列与伊朗冲突升级导致霍尔木兹海峡运输受阻的预期升温，布伦特原油近月合约（6月）单周暴涨12%，而远月合约（12月）仅上涨5%。

​​远期合约​​：比如同样是原油期货的远月合约（比如2026年3月到期），它的价格更多反映长期供需趋势（比如全球新能源替代进度、OPEC+的长期减产计划、宏观经济增速预期）。短期内的库存波动或地缘冲突对它的影响较小，价格走势更依赖宏观逻辑（比如美联储利率政策对全球经济需求的长期影响）。因此远期合约的价格曲线通常更平滑，单日波动可能只有1%-2%，极端行情下的波动也低于近期合约。

​​对交易策略的影响​​：如果你是短线交易者（比如做日内或周内波段），近期合约更适合——因为波动大、机会多；如果你是中长线投资者（比如布局几个月甚至一年的趋势），远期合约的稳定性更高，但需要更有耐心等待趋势形成。

​​四、持仓成本差异：远期合约需要“额外付费”，近期合约更“划算”​​

期货交易虽然不用全额支付货款（只需保证金），但持有合约越久，需要承担的成本越高——​​远期合约因为距离交割时间长，持仓期间的保证金占用利息、仓储费（如果是实物交割品种）、保险费等成本累积更多，所以价格通常比近期合约高（反映在跨期价差里）；近期合约的持仓时间短，这些成本相对较少​​。

​​具体例子​​：假设你买入一手螺纹钢期货，保证金比例是10%（合约价值4000元/吨×10吨/手=4万元，保证金约4000元）。如果你持有近期合约（比如9月到期，距离交割还有1个月），这1个月的资金利息成本可能只有几十元；但如果你持有远期合约（比如次年3月到期，距离交割还有7个月），资金利息成本就会累积到几百元。此外，如果是实物交割品种（比如农产品），远期合约的仓储费（存放粮食或金属的仓库费用）也会随时间增加。这些成本最终会体现在远期合约比近期合约更高的价格上（即正向市场的跨期价差）。

​​对投资者的意义​​：如果你只是短期交易（比如赚一波行情就平仓），近期合约的持仓成本低，更划算；如果你想长期持有（比如套利策略需要跨月移仓），则需要计算远期合约的额外成本，避免因价差变化导致亏损。

​​五、用途差异：近期合约重“现实交易”，远期合约重“预期博弈”​​

不同到期时间的合约，主要参与者和使用目的也不同——​​近期合约是产业客户（如生产商、贸易商）进行套期保值的主战场，用来对冲当前或近期的现货价格风险；远期合约则是投机者博弈长期趋势、产业客户布局未来产能的主要工具​​。

​​近期合约​​：比如钢铁厂需要在10月采购铁矿石，为了避免未来价格上涨导致成本增加，会在当前（8月）买入铁矿石的10月合约（近期合约）进行套保；贸易商如果手中有大量螺纹钢库存，担心9月价格下跌，会在9月合约上卖出套保。这些操作都是为了锁定当前或近期的实际经营利润，与现货市场紧密关联。

​​远期合约​​：比如投资者认为某品种（如铜）未来两年会因新能源需求爆发而持续上涨，但近期价格波动太大，就会选择买入远期合约（比如2026年3月到期），通过长期持有赚取趋势收益；或者农场主预计明年6月小麦丰收后价格可能下跌，会提前在远期合约（如2025年9月）上卖出套保，锁定未来的销售价格。远期合约更适合对长期供需有明确判断的投资者，但需要承担更长时间的价格不确定性风险。

发布于2025-8-4 20:58 成都

两者区别如下：
1、性质不同。
随着交割期限的来临，影响期货合约价格的各种因素会逐渐明朗和固定下来，市场人士会逐渐接受现实，挣钱或赔钱的一方慢慢地退出市场，投向新的战场，这时的期货合约就为近期合约。远期合约是交易双方约定在未来的某一确定时间，以确定的价格买卖一定数量的某种金融资产的合约。合约规定交易的标的物、有效期和交割时的执行价格等项内容，是一种保值工具。

2、特点不同。
从交易特点上看，近期合约由于临近交割，代表着现货价格的水平，往往价格波动幅度较小，而且方向较为固定，即使出现较大的波动，最后还是会朝原来的方向发展。近期合约价格走势固定”的另一个主要原因是，经过激烈的争夺之后，多空双方胜负已分，很难再有反复。远期合约是现金交易，买方和卖方达成协议在未来的某一特定时期交割一定质量和数量的商品。价格可以预先确定或在交割时确定。远期合约是场外交易，交易双方都存在风险。

3、风险不同。
远期合约价格可以预先确定或在交割时确定。远期合约是场外交易，交易双方都存在风险。远期合约较近期合约交易周期长，时间跨度大，所蕴含的不确定性因素多，加之远期合约成交量及持仓量不如近期合约大，流动性相对差一些，因此呈现远期合约价格波动较近期合约价格波动剧烈且频繁。

发布于2021-9-29 10:59 上海

您好，期货远期合约是指到期日较长的合约，举个例子，近期合约你像现在的10月份、11月份都属于近期，远月合约像明年1月份，明年5月份，明年9月份都属于远期合约，希望可以帮到您~
我司是央企期货公司，开户可以联系我，为您提供专属一对一服务

发布于2021-9-29 11:03 杭州

您好

远期合约较近期合约交易周期长，时间跨度大，所蕴含的不确定性因素多，加之远期合约成交量及持仓量不如近期合约大，流动性相对差一些，因此呈现远期合约价格波动较近期合约价格波动剧烈且频繁，正因为如此，在金融衍生工具中，对于合约的卖方来说，风险都转嫁给了买方。

发布于2021-9-29 11:11 上海

一般的情况，越是接近交割日的合约下降的趋势比远期的要快，因为有这个趋势在，所以会有跨期套利者对远近两个合约进行套利，通用卖近买远的模式。

发布于2021-10-11 17:06 青岛