实话实说:这个问题概念比较广泛,融资融券整体上也相对有点复杂,在此我就平时大家会经常遇见的几个问题展开细讲。
一、现在各家券商的佣金和两融利率几乎都成两级分化的,有的证券公司自身成本很高,加上优惠政策少,所以佣金和融资融券利率就很高;那有少部分证券公司凭借自身的优惠政策以及成本优势,把佣金和融资融券费率给的很低,甚至有个别头部券商融资融券可以给到5%的利率年化,永久利率,且支持线上开通;相比其他成本较高的证券公司,成本上还是能省很多的
二、融券成本融券其实从开始就是一个不太容易的事情。券商的券源分为:自由券源和外部券源。
自有券源就是券商自已拥有的股票,意味着和客户风险成反比,一旦借给客户,客户赚了,券商就有可能少赚,甚至因为出借给客户而错失好的出票时间。所以券商的自有券源出借,实际上是和客户有一定的对赌性质,基于对股票的方向判断不同,以及基于成本和收益回报判断,这就决定了券商在大,也不会有太多的券源,因为要担风险,甚至要做风险对冲。
外部券源指的是券商从部分客户、证金公司、公募基金等机构借到的券,本身就没有大的风险敞口,所以这部分券源比较多,但是不能随意借到,一般要预约,至少T 1个交易日才能融到,便捷度大大减弱。
所以融券没有那么容易,主要在于融券的风险使得券商不想大力做这个事。
即便券源稍微多的证券公司也不太好融到自己想要的票,因为券源多的存量融券客户也多 ,很难抢。
综合上来看,一般建议选择A级以上的证券公司稍微好一点, 因为他们融资利率不高,券源也多,同时融券存量客户还不饱和,性价比可以说是最高的。
三、融资融券操作技巧
1.扩大收益可以采用融资效应这个方法
假如你手上有100万元资金,你看涨某股票,决定后就可以用这份资金买入该股票了,之后可以联系券商,将你买入的股票,抵押给他们,接着去融资再买进该股,假如该股股价涨高,就能取得额外部分的收益了。
以刚才的例子为例,如果某股票上涨5%,原本只能盈利5万元,但也有可能赚到更多,那就是通过融资融券操作,当然如果我们无法做出正确的判断,亏损也就会更多。
2、如果你想选择的投资类型是稳健价值型,中长期更看重后市,通过向券商融入资金。
将你做价值投资a长线所持有的股票抵押出去,也就做到了融入资金,进场时,就可以免除追加资金这一步,拿出一部分利息支付给券商就可以,就可以把战果变得更多。
3、用融券功能,下跌也有办法盈利。
举例说明,比如某股现价是处在20元。通过很多剖析,感觉在未来的一段时间内,这个股会下跌到十元附近。那你就能去向证券公司融券,接着向券商借1千股该股,接着用20元的价格在市场上去出售,获取资金两万元,只要股价一下跌到10左右,你就可以按照每股10元的价格,再拿下1千股,这1千股是为了还给证券公司的,花费费用仅需要1万元。
那么这中间的前后操作,之间的价格差,就等于盈利部分。肯定还要付出在融券方面的一部分费用。通过使用这种操作后,如果未来股价不仅没有下跌反而上涨了,那在合约到期的情况下,就要投入更多资金买回证券,用以还给证券公司,从而引起蚀本。
3、融资融券T 0交易.
①融券卖出t 0交易:首先先融券交易,然后买券还券,就可以完成日内交易
②融资买入t 0交易:融资买入,然后卖出相应的数量融券股票就可以锁定当日的盈亏。
所以融资融券想t 0-定要选择券源比较多的券商,才能实现。(融资融券T 0操作很简单,举个例子,今天你在10块左右融资买入某只股票100手,然后当天涨停,这时候你想锁定利润,那就可以通过融券100股该只股票,然后第二天,不管这只股票是涨是跌,都跟你没关系了,因为你的利润已经提前锁定了,次日你只需现券还券就行了。)
发布于2023-1-5 11:55 南通