重庆西永炒股开户AA级券商服务好佣金低
发布时间:2016-10-14 14:18阅读:344
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假设我们能够通过沪深300指数对冲(在回测过程中我们用错杀组合的收益率减去沪深300指数的收益率算超额收益,但现实中只在特定时期具有可操作性,并且存在基差的因素,这里只用于说明策略相对于沪深300超额收益的积累过程),对冲过的错杀策略在2006年3月9日到2016年9月21日的累计收益率是598%,年化收益率20.8%,年化波动率21.5%,夏普比率为0.97,最大回撤为37%,发生在2014年11月~12月的风格大转换期间;对冲过的补涨组合在同样区间的累计收益率是256%,年化收益率是13.2%,年化波动率是22.1%,夏普比率为0.60,最大回撤为39%,同样发生在2014年11月~12月期间。
温馨提示:投资有风险,选择需谨慎。
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