【市场判断】
海外市场，隔夜欧美股市收盘涨跌不一，道指跌0.13%，标普500指数涨0.07%，纳指涨0.14%。其中，标普、纳指均录得六连涨，并续创收盘新高。美联储主席鲍威尔表示，近期通胀数据显示通胀朝着2%目标有一定的进展。在美联储对通胀持续朝向2%的信心增强之前，降息政策并不合适；过早、过多放松政策可能会损害通胀进展。降息的时机将取决于数据和劳动力市场的情况。如果劳动力市场意外走弱，这也可能是降息的理由。“美联储传声筒”Nick Timiraos表示，美联储主席鲍威尔暗示，鉴于通胀已恢复下降，且劳动力市场显示出降温迹象，美联储正更加关注何时降息。鲍威尔几乎没有对央行何时可能开始降息的预期做出任何改变。

国内市场，昨天指数午后大涨，量能大幅放大。两市有4056家个股上涨，市场赚钱效应大幅回升。市场成交量大幅放大到7272亿。截止收盘，上证指数涨1.26%，深成指涨1.68%，创业板指涨1.43%，北证50指数涨1.35%。

行业、板块热点方面，市场领涨方向为铜缆高速连接、消费电子、半导体等。铜缆高速连接属于AI算力概念，板块大涨，源于隔夜英伟达股价走强，且GB200需求好于预期。消费电子板块大涨，源于从苹果产业链公司人士处获悉，近期该公司收到的苹果iPhone16系列备货目标指引略有上调，上调后，iPhone16系列今年备货目标指引为9000万部左右。半导体板块走强，源于近几日半导体部分龙头中报业绩超出预期。

市场领跌方向为养殖、细胞免疫治疗、CRO概念等。养殖板块大幅走弱，源于部分养殖个股中报业绩预亏，市场预期下调。细胞免疫治疗和CRO概念属于医药方向，板块走弱，源于部分创新药核心标的由于市场预期悲观，大幅下跌，带动板块回调。

整体来看，昨天中证1000etf在中午收盘前明显放量，疑似国家队出手，成功激活市场情绪。午后市场拔地而起，放量上涨。我们在近几天反复提示，大盘存在底背离迹象。随着昨天大盘的上涨，背离结构基本形成。我们也相应的提高了权益仓位。首先，我们认为本次反弹是对于6月下跌的修复，并不是新一轮的上涨；其次，我们认为本次反弹在时间和空间会比6月底的反弹级别大一些；最后，我们认为本次反弹的过程也会较为曲折。昨天上市公司业绩预告提前进入密集期，昨天披露业绩预告的公司中预盈公司305家，预亏公司393家。差强人意的业绩增添了反弹的复杂性和困难性。


【热点速递】

半导体设备销售额有望加快增长 后端设备增速领先
按细分市场划分，后端设备领域在经历两年收缩之后，有望于2024年下半年开始复苏。2024年半导体测试设备的销售额预计增长74%，达到67亿美元;封装设备的销售额预测将增长10.0%，达到44亿美元。

英伟达GB200芯片出货预期向好 供应链企业迎机遇
核心供应链有望深度受益，如OEM份额的提升铜连接、液冷、电源等新进入供应链体系厂商等。

广东电力负荷创新高 火电行业受益于电力市场建设
伴随电力市场建设加快，火电通过电量电价(传导燃料成本)外加容量电价(回收固定成本)以及辅助服务(获取调节收益)获得稳定合理化收益，板块估值有望提升。
（投资有风险，入市须谨慎）