1月22日汇添富中证500指数增强A基金（001050）发布四季报，该基金年收益录得0.16%，属于股票型基金，投资风格属于平衡型，基金经理为许一尊、吴振翔。

回顾这段时间的市场行情，基金经理做了一个简短的复盘，他们认为：
回顾四季度，我们可以看到宏观经济在温和筑底的同时展现出坚韧性。具体而言，消费在四季度中持续恢复，制造业投资保持稳定，而出口和基础设施投资则轻微下滑。同时，房地产投资呈现加速下行的趋势，物价数据开始筑底并显露出回升的迹象。在经济结构的变化中，新旧动能的转换趋势正在持续。在政策层面，四季度稳增长政策频频出台，稳地产政策加码，增发国债、特殊再融资债等政府债券发行超预期，中央财政加杠杆和提高存量政策有效性等政策思路显现。在流动性方面，受到汇率因素和财政投放不及预期的影响，整体呈现出紧平衡的状态。海外方面，比起三季度的强劲增长，美国在四季度的经济活动有所放缓，通胀率相对下降。美联储的表态明显转向“鸽派”，暗示着本周期的加息已经结束，降息讨论开始进入视线。这导致美债利率快速下行，美元指数下滑，全球风险资产得到了提振。四季度，市场继续呈现震荡调整的态势，主要的宽基指数都出现了一定程度的回调。在选股因子方面，盈利质量、低估值等基本面因子，低波动、反转等市场面因子，以及部分短期交易因子仍然延续了之前的良好表现。季末，风格波动加大，预期等基本面相关因子开始有出色表现。报告期内，中证500指数震荡回调，本基金遵循量化指数增强基金投资原则，运作平稳，选股因子整体有效，获得了一定的超额收益。具体操作上，我们采用多因子模型评价个股，通过超配评价较高的个股、低配评价较低的个股，同时结合组合风险控制模型严控组合和基准在风格、行业、个股上的偏离，从而追求相对业绩比较基准较为稳健的超额收益。我们还会结合个股风险筛查模型对风险事件实时监控，及时剔除风险个股，降低尾部风险，结合组合优化模型和交易成本控制模型进行日常规则化的调整。未来我们将继续保持对量化选股模型的迭代更新，提高对市场风格变化的应对能力，提升超额收益的稳定性。本产品对标的中证500指数是A股市场的代表性宽基指数，具有鲜明的中盘平衡风格，具有较多细分领域的龙头公司，当前估值仍处于历史较低水平，具有较高的投资价值。

根据披露的最新数据，基金经理在管的所有基金产品及收益情况如下：
吴振翔现管理26只基金，详情见下表：

（数据来源：同花顺iFinD）

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