【重要数据】

  

  【智通观点】

  1、 美股收盘，道琼斯指数跌85.41点，跌幅0.26%，报32981.55点;标普500指数涨14.34点，涨幅0.36%，报3972.89点;纳斯达克综合指数涨201.48点，涨幅1.54%，报13246.87点。在3月份，道指、标普、纳指分别上涨6.6%、4.2%和0.4%;整个一季度内，道指、标普及纳指分别上涨7.8%、5.8%和2.8%。港股ADR指数上扬，按比例计算，收报28576点，涨197.94点或0.69%。

  2、 美国总统拜登发表有关巨额刺激计划的讲话，并宣布提高企业税率。受多家媒体公布基建法案细节影响，电动车、清洁能源和半导体概念股普遍走高。

  3、 假期安排方面，4月2日(星期五)至4月6日(星期二)为耶稣受难日、清明节和复活节假期，香港股市休市五天。4月1日(星期四)至4月6日(星期二)沪深港通北向交易休市六天。4月7日(星期三)均恢复正常交易。

  4、 中兴通讯(00763) ：拟发行股份购买中兴微电子事项获证监会无条件通过，股票A股复牌。利好中兴通讯股价提振。

  5、 经报国务院批准，中国中化集团有限公司与中国化工集团有限公司实施联合重组。中化集团旗下相关港股中化化肥(00297)、中国金茂(00817)、远东宏信(03360)利好。

  6、 中芯国际(00981)发布截至2020年12月31日止年度业绩，该集团实现收入39.07亿美元，同比增加25.4%;归属于上市公司股东的年内利润7.16亿美元，同比增加204.9%;毛利率23.6%，同比增加3.0个百分点;基本每股收益0.11美元。由于全球芯片缺货，国内细分龙头厂商或将受益于供需紧张，加速切入整车厂前装供应链，实现份额提升。未来中芯国际的三大任务中，通过扩产满足国产Fabless需求并提供安全可控的代工服务为第一要务，维护存量产能正常运营为第二要务。高盛预期，成熟技术晶圆价格将在今年第二季进一步上升，将上调中芯国际的盈利预测。

  7、 天风国际郭明錤研报表示，根据最新的产业调查，相信舜宇光学可望通过iPhone 13 (2H21新款iPhone) 的7P广角镜头品质验证并取得订单，并预计在2021二季度出货。预测受益于成本优势，舜宇光学的Apple镜头出货可望在未来3年内显著增长。舜宇光学科技(02382)表示与苹果公司的战略合作进展顺利，汇丰认为长远可看到实质盈利及估值增值。公司对今年车载镜头指引为增20%至25%，认为或太保守，因首两个月的增长为67%，而激光雷达业务有潜力成为股价上升的催化剂。

  8、 新特能源(01799)2020年股东应占利润增加72.7%至6.95亿元，每股基本盈利为人民币0.58元，末期息每股0.1元。收入增长主要是由于报告期内该集团3.6万吨多晶硅项目产能释放，产品销量增加，以及ECC 业务规模增加所致。业绩远超大行预期。光伏产业现在内地属于高光产业，上游硅产品持续涨价，新特能源长期大单锁量不锁价，现阶段只有174亿总市值，54亿港元的估值明显不合理，市场需要估值修复。

  9、 思摩尔国际(06969)年度经调整后的净利润增71.9%至38.93亿元。值得注意的是，国内业务持续增长27%。内地或潜在监管电子烟消息出台后，公司股价一如预期下跌。市场普遍预期最差的情况对公司2022年盈利影响约25%。投资者需留意美国对电子烟产业链监管政策的变化，是思摩尔股价最大的隐患，反弹不宜追涨。

  【公司要闻】

  基石药业-B(02616)：泰吉华®新药上市申请获国家药监局批准

  云顶新耀-B(01952)：国家药监局批准Trodelvy ®的2期篮式试验临床试验申请

  再鼎医药-SB(09688)：国药监批准擎乐® 用于治疗晚期胃肠道间质瘤的新药上市申请

  微创视神获注资3.85亿元 微创医疗(00853)持股增至逾85%

  京东集团-SW(09618)就分拆京东智联云业务至京东数科订立最终协议

  白云山(600332,股吧)(00874)附属广州医药已向联交所递交上市申请表格

  上海电气(02727)：电气风电于科创板发行股票的注册申请获同意

  中国金茂(00817)：中化集团与中国化工将实施联合重组

  金隅集团(601992,股吧)(02009)：合资公司金隅冀东水泥(000401,股吧)将与冀东水泥吸收合并

  中兴通讯(00763)发行股份购买资产并募集配套资金事项获并购重组委审核无条件通过

  中国中车(601766,股吧)(01766)首季签订若干项合同 涉资约231.1亿元

  中信股份(00267)：中信海直(000099,股吧)就收购华夏九州通(600998,股吧)用航空51%股权签署《产权交易合同》 成交价1.03亿元

  中国交通建设(01800)：财务公司获增资35亿元

  中国交通建设(01800)：项目公司获减资15亿元

  西藏水资源(01115)拟4.65亿元收购饮用水公司31%股权

  中国有色矿业(01258)附属订立铜精矿及氧化铜精矿购买合同

  安踏体育(02020)拟7200万元收购福建晋江市土地使用权及在建厂房

  汇景控股(09968)拟8200万元收购惠州市帝景华廷置业51%股权

  中远海运国际(00517)1.2亿元认购绳索公司48%股权

  中国重汽(000951,股吧)(03808)以2.45亿元收购重汽(威海)商用车有限公司的全部股权

  国银租赁(01606)签订融资租赁合同 涉资7.5亿元

  新高教集团(02001)：华中学校获准转设 将更名为“湖北恩施学院”

  新高教集团(02001)：甘肃学院获批准转设为民办普通本科学校

  天津创业环保股份(01065)拟对天津中心城区四座污水处理厂污水处理服务费收益权进行质押

  长城汽车(02333)拟注销7.39万股限制性股票及100.84万份股票期权

  【财报数据】

  皇朝家居(01198)年度归母溢利增10.35倍至7.15亿港元

  末期息每股6.1港仙 圆通速递国际(06123)年度股东应占溢利增加约866.3%至2.52亿港元

  中国基建投资(00600)年度股东应占亏损同比增864.6%至2.79亿港元

  JS环球生活(01691)年度股东应占溢利同比增加7.17倍至3.44亿美元末期股息每股0.2661港元

  洛阳玻璃股份(01108)年度归母净利同比增506.2%至3.27亿元

  大唐西市(00620)2020年权益持有人应占利润3255.6万港元 同比增长216.5%

  中芯国际(00981)年度股东应占利润同比增加204.9%至7.16亿美元

  康方生物-B(09926)年度研发开支同比增加149.23%至7.69亿元

  中裕燃气(03633)2020年股东应占溢利同比增长145.7%至10.57亿港元 末期息每股7港仙

  生物资产公允价值调整后 中地乳业(01492)年度股东应占溢利增126.73%至2.37亿元

  中国大冶有色金属(00661)年度股东应占溢利同比增长108.92%至3.06亿元

  中国重汽(03808)年度东应占溢利同比增97.18%至68.51亿元 末期息每股0.88元

  中国高速传动(00658)2020年拥有人应占利润8.4亿元 同比增长91.9%

  中信建投证券(06066)年度归母净利同比增72.85%至95.09亿元 拟每10股派3.75元

  新特能源(01799)2020年股东应占利润增加72.7%至6.95亿元 末期息每股0.1元

  末期息每股27港仙 思摩尔国际(06969)年度经调整后的净利润增71.9%至38.93亿元

  短视频营销解决方案业务稳步增长 云想科技(02131)年度经调整净利同比增66.08%至1.46亿元

  上坤地产(06900)年度股东应占净利增长62.2%至3.56亿元 每股派2分

  中国重汽(03808)：济南卡车年度净利润同比增长52.2%至24.22亿元

  中航科工(02357)：中航光电(002179,股吧)年度归母净利同比增34.36%至14.39亿元

  天伦燃气(01600)2020年归母净利增长32.2%至10.44亿元 末期息每股15.3分

  拟派末期息每股7.9港仙 和谐汽车(03836)年度经调整溢利同比增长31.3%至5.06亿元

  末期息每股0.46分 福森药业(01652)年度股东应占溢利增31%至7010万元

  翼辰实业(01596)年度归母净利上升30.3%至2.52亿元

  浦林成山(01809)2020年股东应占溢利同比增长约为26.1%至6.05亿元末期息每股0.2港元

  中国船舶(600150,股吧)租赁(03877)2020年溢利创历史新高 同比增长24.8%至11.14亿港元

  希玛眼科(03309)年度收益同比增加21.4%至7亿港元 末期股息每股2港仙

  VenusA-Valve的市场接受度持续提高 启明医疗-B(02500)2020年收入同比增长18.3%至2.76亿元

  科通芯城(00400)2020年营收净利双增长 权益股东应占溢利增长11.9%至1.23亿元

  环球医疗(02666)年度股东应占溢利同比增长10.7%至16.48亿元拟派末期息每股0.31港元

  鞍钢股份(00347)2020年股东应占利润19.78亿元 同比增长10.69%

  建业地产(00832)年度股东应占溢利同比减10.6%至18.02亿元 拟派末期股息每股26.8港仙

  京能清洁能源(00579)2020年股东应占溢利同比增长10.17%至23.03亿元 末期息每股6.88分

  威海银行(09677)年度净利润同比增长8.17%至16.48亿元

  “战略投资+财务投资”双轮驱动 联想控股(03396)2020年收入净利双增长 股东应占溢利上升7%至38.68亿元

  朗诗地产(00106)2020年末美国地产业务已售未结订单货值同比增长346%达27.2亿元

  朗诗地产(00106)首季实现签约销售额109亿元 同比增长208%

  朗诗地产(00106)2020年流动资产比率约1.5倍 收入同比增长5.1%至89.9亿元 末期息每股3港仙

  汇量科技(01860)2020年营业收入同比增长3.2%至5.16亿美元

  中国宏泰发展(06166)年度溢利同比增长2%至8.45亿元 拟派末期息每股0.18港元

  山东国信(01697)2020年净利同比下降5.4%至6.28亿元

  中国有色矿业(01258)年度股东应占溢利同比减少7.35%至1.25亿美元

  重庆农村商业银行(03618)2020年归母净利同比减少13.92%至84.01亿元 每股派0.222元

  末期息每股74港仙 北京控股(00392)年度股东应占溢利减少34.4%至52.9亿港元

  保利达资产(00208)2020年权益持有人应占利润4.29亿港元 同比下滑39%

  云南水务(06839)年度股东应占溢利同比减少43.97%至2.23亿元末期股息每股0.06元

  越秀交通基建(01052)：广州北二环高速2月路费收入环比减少47.55%至5603.6万元

  中国东方集团(00581)2020年股东应占溢利同比减少50.6%至15.86亿元 末期息每股5港仙

  联合能源集团(00467)年度股东应占溢利降54.7%至8.64亿港元 每股派2.36港仙

  锦江资本(02006)2020年股东应占利润2.98亿元 同比下滑55.8%

  迪信通(06188)年度股东应占纯利同比下降55.69%至1.14亿元

  呷哺呷哺(00520)年度经调整纯利同比减少67.1%至1.31亿元 末期息每股0.028元

  九龙建业(00034)年度股东应占溢利同比减少67.31%至8亿港元

  亿达中国(03639)年度利润减少69.2%至1.97亿元

  哈尔滨银行(06138)年度归母净利同比降79.04%至7.46亿元

  中国民航信息网络(00696)2020年归母净利下滑85.6%至3.63亿元 末期息每股1.6分

  国锐地产(00108)2020年股东应占溢利55.2万港元 同比减少约99.44%

  国美零售(00493) 2020年在手现金95.97亿元，继续保持较高正向经营性现金流

  债务结构持续改善 融信中国(03301)年度股东应占溢利24.28亿元拟派末期股息每股0.5港元

  河北建设(01727)2020年净利润7.52亿元

  四川成渝高速公路(00107)年度股东应占溢利同比减少37.87%至6.75亿元

  周黑鸭(01458)年度股东应占利润同比减少62.89%至1.51亿元末期股息每股0.08港元

  中国地利(01387)年度股东应占溢利同比减少65.15%至1.94亿元

  中广核矿业(01164)年度股东应占溢利达1.55亿港元 每股派0.5港仙

  拟派末期息每股0.03元 凤祥股份(09977)2020年股东应占溢利1.53亿元

  扭亏为盈 中国黄金国际(02099)年度股东应占溢利1.12亿美元 特别股息每股0.12美元

  中国黄金国际(02099)预计2021年的黄金产量为23.5万盎司

  扭亏为盈 阜博集团(03738)年度股东应占溢利1047.9万美元

  思考乐教育(01769)年度股东应占溢利为4893.8万元 拟派末期股息每股0.12港元

  亚盛医药-B(06855)2020年毛利1048.4万元 拥有110项授权专利

  富汇国际集团控股(01034)年度业绩盈转亏 净亏损约为7340.3万港元

  盈转亏 伊泰煤炭(03948)年度归属股东净亏损6.57亿元

  云顶香港(00678)年度未经审核股东应占亏损15.66亿美元

  盈转亏 永利澳门(01128)年度股东应占净亏损72.17亿港元

  盈转亏 新濠国际发展(00200)2020年除税后亏损123.8亿港元

  五菱汽车(00305)2020年拥有人应占亏损收窄73.1%至3340.3万元

  南海控股(00680)年度股东应占亏损同比扩大306.35%至22.81亿港元

  【宏观及行业】

  1、深交所：发布关于修改《深圳证券交易所交易规则》的通知。主板风险警示股票价格涨跌幅限制比例为5%，退市整理股票价格涨跌幅限制比例为10%。创业板风险警示股票、退市整理股票价格涨跌幅限制比例为20%。自4月6日起施行。

  2、工信部：联合农业农村部、商务部、能源局四部门发布关于开展2021年新能源汽车下乡活动的通知。鼓励各地出台更多新能源汽车下乡支持政策，改善新能源汽车使用环境，推动农村充换电基础设施建设。鼓励参加下乡活动的新能源汽车行业相关企业积极参与“双品网购节”，支持企业与电商、互联网平台等合作举办网络购车活动，通过网上促销等方式吸引更多消费者购买。参与活动汽车企业及车型包括比亚迪(002594,股吧)、上汽通用五菱、长安汽车(000625,股吧)、吉利控股、长城汽车、北京新能源汽车等。

  3、日本明电舍：将扩大浙江省杭州市纯电动汽车(EV)用马达和相关零部件的工厂。将投资48亿日元在原定2021年投产的工厂内建设新厂房，将中国的马达年产能提高到34万台，达到原计划的2倍，以满足在全球脱碳化背景下对纯电动汽车马达需求越来越大的中国市场。

  4、教育部：对校外培训机构将从严审批，强化培训内容监管，创新收费管理方式，严肃查处违法违规培训行为。对义务教育学校，要进一步增强课后服务供给，保障课后服务时间，特别强调课后服务的时间要和当地正常的下班时间相衔接，进一步丰富课后服务内容、提高课后服务质量。

  5、发改委：3月31日24时，国内成品油价自2020年11月19日以来“九连涨”后首次下调。国内汽、柴油价格每吨分别下调225元和220元。按一般家用汽车油箱50L容量估测，加满一箱92号汽油，将少花9元。

  6、Omdia：过去的10个月里，液晶电视OC的主要尺寸价格都有100-250%的增长。液晶电视ROM价格在2020年第二季度-2021年第一季度期间平均上涨了15-30%。预计2021年第二季度，价格将再有10-20%的季度环比增长，2020年至2021年期间价格将增长30-50%。

  7、农业农村部：目前，红火蚁已传播至我国12个省份，435个县市区。2004年以来，各级农业农村部门与林草等部门密切配合，努力控制红火蚁扩散危害。目前已集成了适宜于不同环境条件、不同发生程度的红火蚁综合防控技术模式，登记用于防治红火蚁的农药有效成分有8种，农药制剂达40种。预计今年粮食病虫呈重发态势，农民用药意愿增强，农药需求有望增长。

  【主要股东增减持】

  小摩增持中国太保(601601,股吧)(02601)约501.64万股，每股作价30.21港元

  小摩增持康希诺生物-B(06185)约13.94万股，每股作价251.88港元

  FIL Limited增持中国外运(00598)403.6万股，每股作价2.82港元

  John Swire & Sons Limited增持太古股份公司A(00019)45.15万股，每股作价54.27港元

  友谊时光(06820)近两日获多位高管增持，总金额约为299.81万港元

  【大行评级】

  里昂：上调复星医药(600196,股吧)(02196)目标价89%至43.56港元 评级升至“买入”

  高盛：予万洲国际(00288)“买入”评级 目标价微降1.1%至9.1港元

  中金：重申小米集团-W(01810)“跑赢行业”评级 目标价34港元

  高盛：江西铜业(00358)估值吸引 预将受惠于铜价上升 目标价升5.9%至19.6港元

  高盛：维持福莱特(601865,股吧)玻璃(06865)“买入”评级 目标价降5%至41港元

  【交易闹铃】

  招股中：无

  公布业绩：无