债券价格怎么算,有人懂吗?
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债券价格=未来现金流折现值之和。
列现金流:每期利息C(面值×票面利率)与到期本金F。
选折现率r:用同期限、同信用等级的到期收益率。
3. 折现求和:
价格 = Σ[C/(1+r)^t] + F/(1+r)^n
例:3年期、票息5、面值100元,市场到期收益率4,
价格 = 5/04 + 5/04² + 105/04³ ≈ 1078元。
若半年付息,把t改为半年期,r取半年利率即可。

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