国债逆回购不同期限,收益计算方法都一样不?咋计算收益?
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您好,计算不同期限国债逆回购品种的收益的逻辑是一样的,计算公式为:利息收益 = 成交金额 × 年化利率 × 实际占款天数 ÷ 365,扣除手续费之后的就是利息纯收益。假设现有1天期品种(年化收益率1.65%)和182天期品种(年化收益率1.55%),各下单100万元,按最简单的情形(占款天数=期限名称)分别计算按手续费利息收入、手续费、利息纯收入如下。


含手续费利息收入: 

1天期:1000000×1.65%×1÷365=45.20元

182天期:1000000×1.55%×182÷365=7728.77元


手续费 - 按当前默认的费率(1天期十万分之一,182天期万3)计算:

1天期:1000000×0.001%=10元

182天期:1000000×0.03%=300元


利息纯收益=利息收益-手续费:

1天期:45.2-10=35.2元

182天期:7728.77-300=7428.77元


部分券商支持为客户的国债逆回购交易手续费打一折,打折之后天期与182天期的手续费分别降到1元与30元,利息纯收入则相应提高到44.2元与7698.77元,大大节省了成本,增厚了收益。


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