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债券价格对收益率的敏感性可以通过久期和凸性两个指标来衡量。
久期是指一种衡量债券价格对利率变化敏感性的指标,其计算方法为债券的到期时间与债券的收益率变化的百分比的比值。如果一个债券的久期较长,意味着它的价格对利率的变化较为敏感,即利率的小幅变动可能会引起债券价格的较大变动。
凸性是指债券价格与利率之间的非线性关系,描述了债券价格随利率变化而发生的变动程度。当利率下降或上升一定幅度时,凸性大的债券价格变动的幅度更大。
在实践中,久期和凸性可以一起使用来更准确地衡量债券价格对收益率的敏感性。
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持仓收益率指什么意思
债券价格和利率的关系,求解答,谢谢
债券价格与收益率之间的关系,有人能通俗说下吗?
债券价格和收益率为什么成反比,哪位老师可以详细说下