多项政策叠加未来发展广阔

　　公司间接控股股东安徽建工集团有限公司承诺未来将实现整体上市，公司作为安徽建工旗下唯一上市平台，将在此次国企改革浪潮中成为主要受益者。目前公司已经停牌重组。今年中央加码水利投资，批准了引江济淮工程，预计总投资达885.39亿元，工程建设为6年。公司作为安徽省内水利建设龙头企业有望斩获相关订单。另外，受房地产投资增速和销售下滑的影响，公司在建筑和地产两大主业上受挫不小，但在10月降准降息和全面开放“二胎”的政策推动下，未来行业基本面改善可期。

　　盈利预测

　　公司三季度业绩明显改善，同时随着公司业务不断优化，主营业务更加突出，政策利好消息不断涌现，我们预测2015/16/17年净利润为2.88/3.64/4.46亿元，EPS为0.54/0.68/0.84元/股，股价为13.5/17/21元。我们给予“增持”评级。jp49c