甲醇

　　甲醇：估值偏高。1、成本端回调：煤炭持续偏弱回调，发运意愿较低，本周煤炭回调20-40元/吨。甲醇下游的提货明显好于煤炭，所以导致甲醇的利润持续修复。目前内蒙古地区甲醇利润维持在350元/吨左右。市场仍然认为内地库存偏低，供应修复在安全检查的大背景之下持续偏慢，目前距离旺季只有1个月，累库时间不足，所以继续给甲醇利润。2. 甲醇现货端成交上半周明显强于下半周。本轮甲醇利润扩张式快速反弹的核心驱动仍然是下游的补库。在2000-2200元/吨的定价之下，下游补库意愿较强。但是目前随着市场反复炒作MTO装置的回归，甲醇绝对价格已经抬升，这一位置继续补库成交的动力减弱。下一轮集中补库的时间节点在9月，短期进一步上行的持续驱动有限，下周核心关注现货市场的成交情况。

　　美国劳动力市场转冷

　　观点分享：周五美国7月非农数据发布，显示新增就业18.7万人，低于预期19万人。美联储鸽派官员发言认为要关注限制性利率持续的时间，暗示不会进一步加息。细分来看，工资增速仍然非常强劲，不排除后续通胀有反复的可能性。美国三大股指集体转跌，美元指数加速回调，10年期美债收益率持续上行。商品端整体表现偏强，原油继续上涨至三个半月新高，连涨6周，表现偏强。

　　期指： 偏 强震荡，继续等待驱动落地

　　期 债： 多头表现强势，债市逆势上行

　　黄金：非农数据小幅不及预期

　　白银：震荡反弹

　　铜：美元回落，支撑价格

　　铝：18500一线重心持稳偏坚挺

　　氧化铝：2900关口上方遇阻回落，但下方犹有支撑

　　锌：震荡调整

　　铅：短期调整，中期或上行

　　镍：库存边际累增，基本面偏弱压制

　　不锈钢：宏观预期与现实供需博弈，结构承压运行

　　锡：高位下行

　　工业硅：弱基本面之下，上行空间不看深

　　铁矿石：偏弱震荡

　　螺纹钢：成交放缓，高位回调

　　热轧卷板：成交放缓，高位回调

　　硅铁：供需同向博弈，纠结反复

　　锰硅：政策观望加剧，震荡延续

　　焦炭：平控发酵，偏弱震荡

　　焦煤：平控发酵，偏弱震荡

　　动力煤：需求持续走弱，偏弱运行

　　玻璃：市场或趋近极限

　　PTA：估值中性略偏低，11-1正套

　　MEG：中期趋势偏弱

　　沥青：震荡延续

　　PP: 不宜追空 目前仍是震荡市

　　甲醇：煤炭继续让利

　　尿素：近月合约震荡，远月合约偏弱

　　苯乙烯：短期回调，正套持有

　　LPG：仓单与成本端博弈，震荡走势

　　短纤：反套止盈

　　PVC：下行趋势延续，基本面仍有估值支撑

　　燃料油：波动缩小，短期或弱于低硫

　　低硫燃料油：强势延续，海外柴油价格仍有支撑

　　棕榈油：产地驱动不明显

　　豆油：近强远弱 关注基差和美豆走势

　　豆粕：M2309合约偏强运行

　　白糖：关注基差

　　鸡蛋：现货情绪仍偏强

　　生猪：等待现货印证

　　花生：偏强运行

　　原油： 或延续强势

　　7月重卡销出6.3万辆，前七月同比增长3成

　　8月4日讯，根据第一商用车网最新掌握的数据，今年7月份，我国重卡市场约销售6.3万辆（开票口径，包含出口和新能源），环比6月份下滑27%，比上年同期的4.5万辆增长39%，净增加约1.8万辆。这是今年市场继2月份以来的第6个月同比增长，但销量规模属于年内第二低，仅高于1月份（4.87万辆）。今年1-7月，重卡市场累计销售55.1万辆，同比上涨30%，同比增速比1-6月扩大了1.5个百分点。

　　印尼万向镍铁项目第三条产线今日投产出铁

　　8月4日讯，据Mysteel调研了解，8月4日，印尼万向项目（4条RKEF）第3条新建镍生铁RKEF产线成功投产出铁，正式达产后新增月度镍生铁镍金属产量600吨。

　　亏损减产扰动，硅锰企业开工率大降2.16%

　　8月4日讯，调研结果显示，本周121家独立硅锰企业开工率环比减少2.16%至59.47%，至九周内最低点；日均产量31684吨，较上周减少422吨。硅锰主产区开工依旧处于相对高位，内蒙地区除部分厂家炉子检修外其余均正常开工；贵州某大厂本周因利润不佳有两台炉子停产，影响日均产量400吨左右；云南受电费下降因素，部分厂家继续新增开工；广西地区本周开停情况均有。（Mysteel）

　　郑州楼市新政24小时：二手房源挂牌量激增 多名业主降价甩卖

　　8月3日，郑州市住房保障和房地产管理局发布《关于进一步促进我市房地产市场平稳健康发展的通知》。《通知》共15条，被业内人士成为“郑州楼市新政15条”。其中，取消限售备受市场关注。“郑州楼市新政15条”落地后，郑州二手房市场挂牌量有所增加，业主降价出货心态明显。记者查阅诸葛找房网站发现，郑州共有约14.16万套二手房在售，新上房源1999套。8月3日—8月4日，共有756套房源降价出售，68套房源涨价出售。其中，降价幅度较大的房源为一套锦隆阳光都市多层四室复式单位。2022年12月，上述房源首次出售，挂牌价约为168万元。8月4日，业主调低房源挂牌总价至122万元，降价总额达46万元，降幅近三成。（时代周报）

　　我国完成首次超大型油轮锚地液化天然气加注

　　8月4日讯，中国海油4日发布消息，我国首艘、全球最大液化天然气运输加注船“海洋石油301”3日在广州港锚地，成功为全球最大吨级双燃料超大型油轮提供保税液化天然气加注服务，我国国际船舶液化天然气加注产业步入世界前列。

　　阿根廷对华合成纤维经编针织布反倾销调查初裁暂不征税

　　据商务部网站消息，2023年7月25日，阿根廷经济部贸易秘书处发布2023年第1131号公告，对原产于中国的合成纤维经编针织布作出反倾销调查初裁，决定暂不采取临时反倾销措施，继续开展调查。

　　全国食糖产销数据：累计销糖率82.3%，同比加快11.5个百分点

　　8月4日讯，截至2023年7月底，本制糖期全国共生产食糖897万吨，比上个制糖期减少59万吨。全国累计销售食糖738万吨，同比增加62万吨；累计销糖率82.3%，同比加快11.5个百分点。全国制糖工业企业成品白糖累计平均销售价格6129元/吨，同比回升347元/吨。2023年7月成品白糖平均销售价格6842元/吨。（中国糖业协会）

　　中果网：嘎啦货量增加 成交以质论价

　　8月4日讯，陕西渭南合阳、富平，咸阳乾县等地区纸袋嘎啦上货量增加，但受货源质量影响，客商收货积极性一般，成交价格也略显混乱，实际交易基本以红度、大小占比看货定价。库存富士交易平稳，拿货客商普遍选择性价比高的货源采购，目前高端货价格稳定，中等质量货以质论价。