期权周报:避险情绪升温,金银IV大涨
发布时间:2023-3-20 09:50阅读:420
金融期权方面,50ETF期权上周日均成交量为248.72万张,较前周上升10.74%,其中认沽期权成交量要低于认购期权,认沽-认购成交比为0.91,相对前周有所下降,高于历史均值水平。上周认沽认购持仓比为0.72,较前周上升,高于历史均值。沪深300期权方面,华泰柏瑞300ETF期权成交活跃度最高,日均成交165.36万张,日均持仓量159.27万张;沪深300股指期权日均成交13.99万手,日均持仓量15.88万手;嘉实300ETF期权日均成交23.68万张,日均持仓量26.95万张。中证100股指期权日均成交9.04万手,日均持仓7.45万手。期权活跃度整体上升。综合期权的成交及持仓信息来看,本周市场情绪谨慎。
波动率方面,截止上周五收盘,沪深300股指期权隐含波动率15.54%,较一周前下降1.63%。50ETF期权隐含波动率18.76%,较一周前下降0.42%。中证1000股指期权隐含波动率16.84,较一周前下降0.31%。隐含波动率高于历史波动率,期权定价偏高。南华50ETF期权波动率指数是19.84,南华沪深300期权波动率指数是19.71,南华中证1000期权波动率指数是20.15,与前一周相比,南华期权波动率指数变化不大,上周市场横盘震荡,期权市场参与者悲观情绪有所缓解。
商品期权方面,本周商品期权总体周均成交情况较上周周度上升6.76%。其中按截止周五数据来看,期权成交量相较上周上升幅度前列的品种分别为玉米、黄金、LPG、花生和铜期权;期权成交量相较上周下降幅度前列的品种分别为原油、白糖、豆二、菜油和PVC期权。期权标的走势来看,商品价格整体走势偏弱,农产品、有色、能化价格回调明显,其中,原油下跌8.7%;受避险情绪影响,贵金属价格涨幅明显。周五日盘多数商品期权隐含波动率有所上升,其中,贵金属期权隐含波动率涨幅明显。周度来看,商品期权隐含波动率全线上升,其中,黄金期权隐含波动率上升11.86%,原油期权隐含波动率上升16.27%。
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