期权策略20181217
发布时间:2018-12-17 09:51阅读:458
策略建议
12 月 14 日 50ETF 并未延续昨日的上涨,权重的打压下全天一路弱势下行,盘中没有好的赚钱效应初显,最终收跌 1.22%。短期走势上再次由强转弱,没能走出较好的连续性,震荡趋势不改。
周五市场隐含波动率小幅上涨,市场隐含波动率已经跌破 20%,市场的交易型机会贫乏,过早平仓的卖方现在很难找到理想的价格重新开仓,这也引发了期权市场卖方的恐慌性卖出,导致波动进一步下跌。同时也需要防止波动突然回升带来的风险。
操作策略上,维持双卖中性 delta 策略,指数再次由短线强势转为弱势震荡的格局,市场的情绪转变非常不稳定,投资者可以考虑降低自身仓位,在指数未出现明显的突破趋势前,应保持中性态度,以赚取合约的 Theta 为主。
温馨提示:投资有风险,选择需谨慎。
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