投资，说到底是认知的变现。老东的认知，或得益于社区中与大家的直接交流，或源于社区中结交的好友的倾囊相授，在此过程中，老东由衷感谢分享的力量。因此，秉承开源共享的理念，我将自己的思考记录、跟踪记录、常用工具汇编成此贴，进行共享。期望与大家共同进步：投资体系概念辨析：立场、事实、观点  |  信息、知识、智慧  |  归纳、演绎、溯因投资体系：框架开源 |... 阅读全文

293次浏览 2021-6-4 15:35

先谈下投资疫苗和生物医药的重点区别：疫苗：疫苗的核心竞争力在于专有的细胞系、毒株和内部改进的生产工艺和先进技术，比专利保护是更有价值的，疫苗的原液生产对于企业而言，是产品质量的保证，更是最核心的商业机密。通俗的理解就是疫苗原液工艺决定了疫苗的高低端之别，也决定了疫苗企业的核心长期竞争力。就类比于抗体药的质量与成本控制取决于细胞株，这就是一家企业的核心长... 阅读全文

293次浏览 2021-5-24 10:05

9点过10分，我走进了一家不起眼的小店，因为门口挂着《特别的面》，成功引起我的好奇心。走进面馆，店不大，里面只有一位老师傅，和蔼可亲。我：老师傅，来碗热干面。老师傅：这只有拉面。我：那就一碗拉面，素的，多加点香菜！老师傅：没有香菜，只有韭菜。我：那就多加点韭菜吧，也香！老师傅：得叻！不一会，老师傅将面端了上来，上面漂着绿绿的香菜，我筷子一拨，只见这面太... 阅读全文

293次浏览 2021-7-28 10:47

这个周末看了大量的有关mRNA疫苗的信息，得出的结论就是国内的mRNA疫苗技术/平台公司此刻具有很大的预期差，估值有望得到巨大的提升。直接说我得出这个结论的原因：1.相比其他技术路线的疫苗的保护率（例如灭活只有50-60%），mRNA技术目前有90%以上的保护率，保护率很高。2.相比于其他技术，mRNA疫苗针对变种病毒可以快速更新。3.辉瑞的CEO上周... 阅读全文

293次浏览 2021-4-26 13:51

“这一轮大宗商品价格上涨的规律是周期自身的规律，但不同的是需求、供给和流动性的原因，需求和供求的错配、以及美元流动性的泛滥，是这一次大宗商品价格猛烈上涨的重要原因。” “这一轮大宗商品价格的高点应该临近了，但是大家可能还需要再等待一段时间。” “硬通货是三个： 第一，人口流入的都市圈的房子，土... 阅读全文

293次浏览 2021-5-19 11:36

 在今年6月份的时候，从一个财经节目上了解到中小市值绩优股的投资机会，开始关注到禾望电气，当时禾望刚刚经历了从23元到11元的调整，并在11元上方盘整了一个多月时间，看了看基本面，风电变流器龙头，一季报预增3倍，PE20，市值才50多亿，感觉明显低估了。  抱着试试看的心态，开始在13元附近分批建仓禾望电气，没想到刚建仓没多久禾望就涨停了，看了下形态，... 阅读全文

293次浏览 2021-8-16 10:53

最近很多人都预测大宗涨价带来了通胀 美国要加息了。我个人的看法，中长期看，只要不出现债务危机，美国还是很难转入长期加息周期。美国的经济增速目前已经很慢，没有新增收入，就没有多余的钱用来新增支出。军费、医疗、科技等都是不能轻易减少支出的，那个最软的柿子还是利率！美国这么多花钱的大窟窿，只有不断发债印钱，军火商 科技巨头 医疗体系 美国民众 美国富人 大家... 阅读全文

293次浏览 2021-5-21 14:27

在投资中独立思考是很重要的。几乎没有一个成功的投资者不是独立思考的，即使他经常抄作业，也经过了他独立思考后认同别人的观点以后，才进行的操作。有个流传的故事是这么说的：巴菲特找到一家公司，去问芒格的看法，芒格如果说不行，什么烂公司。那么巴菲特可能会买一点。如果芒格说还行，还可以，那巴菲特就会重仓买。如果芒格觉得某某公司好，巴菲特就会无脑重仓买。这个故事不... 阅读全文

293次浏览 2021-5-24 09:21

一、业绩上半年多个账户收益率为30-40%，主账户收益率39%。过去七年年化收益率为25.6%，过去五年年化收益率为28.6%。上半年主要投了建材家居，新能源，互联网，医药行业。2020年投资总结——心诚value投资全球隔膜龙头——恩捷股份资料卡片本人目前布局较深的两个企业——旗滨集团和志邦家居去年底写的三家公司，也都分别达到了自己预期的目标价。也集... 阅读全文

293次浏览 2021-7-1 09:15

声明本人重仓持有杭州银行，本文绝对带有屁股决定脑袋的嫌疑，不喜勿看。杭州银行营业收入75.77亿元，同比增长14.15%；归母净利润25.18亿元，同比增长16.33%；不良贷款率1.05%，较上年末下降0.02个百分点，连续十五个季度下降；拨备覆盖率498.63%，较上年末提升29.09个百分点。拨贷比目前排名上市银行第一名。股息率2%一季度每股收益... 阅读全文

293次浏览 2021-4-28 11:08

现在市场看空白酒的越来越多了，比看空更可怕的是遗忘，喷子们的目光从白酒都转移到新能源上了。有人说没看到别人喷新能源，我这个周末看到很多，仔细找找就能找到一大把，类似现在进入新能源就是高位接盘一类。反正发出这种言论的人，只是装作好心来赤裸裸的表达自己因为踏空而产生的眼红罢了。对于这种言论，我是从来不屑一顾的，因为你说现在买新能源就是接盘，怎么我看到3个月... 阅读全文

293次浏览 2021-8-9 10:27

开盘直接封死一字涨停，起因是露笑科技在6月26日发公告称，公司旗下的“碳化硅衬底片已送样检测通过，目前正在积极向下游客户进行送样”。（衬底是用于外延生长晶体的基底材料，是尚未开始进行表面加工的晶圆）图片来源：露笑科技公告作为第三代半导体（以下简称三代半）的关键材料，碳化硅具有耐高压（电压）、耐高温、低能量损耗的特点。如果将碳化硅... 阅读全文

293次浏览 2021-6-29 18:26

股票投资，不仅仅是面对一堆图形和数字，更是跟千千万万的人动脑筋，怎么才能让自己在这个社会公平合理地分离社会财富。我们的对手也是人，也有脑袋，也爱钱;并且这个市场还有亿万虎视耽耽的旁观者，在这样的情况下，别人为什么必需把自己袋子里的钱给你;而你，又凭什么能拿到这个钱?别人有什么不足?你又有什么优势?学会思考这些基本问题，否则，只能是给这个市场送钱的&ld... 阅读全文

293次浏览 2021-4-15 09:36

投资的三重“眼界”①因为看见，所以相信——目之所及。代表作：《一叶障目》②因为相信，所以看见——心之所向。代表作：《麦哲伦环球航行证明“地圆说”》③“看”不见的时候，需要“洞”见——神之所往。代表作：《风险投资》①因为看见，所以相信——目之所及。——代表作《... 阅读全文

293次浏览 2021-7-12 11:11

你都不知道为了不让你买房开发商有多努力最近随着各地楼市收紧政策新政纷纷加码为了不成为出头鸟很多地方楼市都出现“劝退”模式究竟是怎么回事- 1 -杭州2月份杭州楼市下了一副“猛药”——新政加码红盘“一把梭哈”随后杭州楼市一连串的“奇妙世界”被打开了杭州开发商为... 阅读全文

293次浏览 2021-4-15 09:39