分享
注册
1分钟入驻>
+微信
从业认证
首发回答
您好，新三板定向发行的投资者人数现行监管要求单次发行对象不得超过35人，您提到的三十五人上限是证监会明确划定的合规红线，所有符合准入要求的合格投资者都需纳入该人数统计范畴，没有可随意豁免的例外场景。
您需要特别注意新三板定增的人数统计是全口径穿透规则，避免踩入发行不合规的相关风险。按照交易所统一规定，不仅直接认购的个人和机构要计入人数，合伙企业、资管产品等间接持股主体也要穿透统计最终实际持有人，无法通过嵌套架构绕开人数限制。
1. 发行前提前梳理所有意向合格投资者名单，提前核对总人数不触碰35人红线。
2. 若意向投资者规模较大可拆分为多期合规发行，每一期单独核算发行对象人数。
3. 委托主办券商核验投资者资质的同时同步核验人数统计口径合规性。
除此之外您还需要留意，35人的人数限制是针对普通股定向发行的基础规则，若涉及公开转让等其他发行情形适用对应差异化规则，您如果还想了解参与新三板交易对应的A股账户办理的相关要求，随时可以跟我说哦。
想要高性价比费率？找我开户，佣金成本价，ETF/可转债万0.5，期权1.7元/张，两融专项利率4%以下，国债逆回购手续费一折！支持同花顺、通达信登录。添加我微信，线上专属客户经理一对一为您办理。
您需要特别注意新三板定增的人数统计是全口径穿透规则，避免踩入发行不合规的相关风险。按照交易所统一规定，不仅直接认购的个人和机构要计入人数，合伙企业、资管产品等间接持股主体也要穿透统计最终实际持有人，无法通过嵌套架构绕开人数限制。
1. 发行前提前梳理所有意向合格投资者名单，提前核对总人数不触碰35人红线。
2. 若意向投资者规模较大可拆分为多期合规发行，每一期单独核算发行对象人数。
3. 委托主办券商核验投资者资质的同时同步核验人数统计口径合规性。
除此之外您还需要留意，35人的人数限制是针对普通股定向发行的基础规则，若涉及公开转让等其他发行情形适用对应差异化规则，您如果还想了解参与新三板交易对应的A股账户办理的相关要求，随时可以跟我说哦。
想要高性价比费率？找我开户，佣金成本价，ETF/可转债万0.5，期权1.7元/张，两融专项利率4%以下，国债逆回购手续费一折！支持同花顺、通达信登录。添加我微信，线上专属客户经理一对一为您办理。
当前我在线
直接联系我
秒答
关注
分享
踩
发布于20小时前 北京
还有疑问？看看专业认证经理怎么说
小黄顾问：
新三板定增的投资者人数上限对应特定的投资者群体，需符合监管明确的规则要求
安经理：
可通过定增项目的相关披露文件，核查符合条件的投资者具体人数
51
电话咨询
咨询
18630917047 
