使用情况:跨式策略适用于预期标的资产价格将有大幅波动,但不确定方向的情况。宽跨式策略也适用于预期标的资产价格会有较大波动,但相较于跨式策略,对价格波动幅度的预期更大,且认为标的资产价格可能不会在短期内触及平值期权的行权价格。
构建:跨式策略是同时买入相同行权价格、相同到期日的看涨期权和看跌期权。宽跨式策略是买入行权价格不同、但到期日相同的看涨期权和看跌期权,其中看跌期权的行权价格低于看涨期权的行权价格。管理:需关注标的资产价格波动、时间价值衰减和隐含波动率变化等因素。当标的资产价格向某一方向大幅移动时,可根据盈利情况和市场预期决定是否提前平仓。同时,要根据时间推移和波动率变化,适时调整策略,如通过平仓或对冲部分头寸来控制风险。
发布于2025-5-9 15:59 武汉

