商品普遍上涨为主，中证1000、中证500股指期货暴力反弹，涨超4%！美联储利率决议公布前夕，有色、贵金属集体反弹，沪银、沪镍涨超3%。

　　【要闻汇总】

　　国家统计局：7月份制造业采购经理指数(PMI)为49.4%

　　国家统计局消息，7月份，制造业采购经理指数(PMI)为49.4%，比上月略降0.1个百分点，制造业景气度基本稳定。7月份，非制造业商务活动指数为50.2%，比上月下降0.3个百分点，仍高于临界点。7月份，综合PMI产出指数为50.2%，比上月下降0.3个百分点，仍位于扩张区间，表明我国企业生产经营活动继续保持扩张。

　　哈马斯领导人伊斯梅尔.哈尼亚在伊朗首都遭袭身亡

　　巴勒斯坦伊斯兰抵抗运动(哈马斯)政治局领导人伊斯梅尔.哈尼亚在伊朗首都德黑兰遭袭身亡。 (央视新闻)

　　上周国内菜粕库存26万吨，周环比增加1万吨

　　今年以来，国内菜粕库存始终在20万吨左右波动。监测显示，7月29日，国内沿海油厂及港口菜粕库存26万吨，周环比增加1万吨，月环比增加5万吨，同比增加22万吨。同比大幅增加是因为今年进口颗粒菜粕增多，华东菜粕库存达到22万吨，去年同期仅2万吨。(国家粮油信息中心)

　　美国继续就对华301关税审查公众意见，新关税征收时间将至少推迟两周

　　当地时间7月30日，美国贸易代表办公室(USTR)就对华加征301关税发布公告表示，对电动汽车及其电池、计算机芯片和医疗产品等一系列中国进口产品大幅加征关税的部分措施的实施时间将推迟至少两周。美国贸易代表办公室在5月份表示，这些关税将于8月1日生效，但该办公室现在表示，仍在审查收到的1100份意见，预计将在8月份公布最终决定。该办公室补充说，新关税将在最终决定公布约两周后生效。(界面)

　　【机构观点】

　　国投安信期货：集运指数(欧线)现货运价下降，预计利空情绪升温

　　现货运价方面，昨日马士基33周正式开舱价定于$7600/FEU，较前期开舱价下降$200/FEU，至晚间上海—鹿特丹和上海—安特卫普均订至$8000/FEU上方。MSC 8月运价自$8540/FEU回落至$8240/FEU，运价回落开启，预计利空情绪将逐步升温，对主力合约形成压力。地缘方面，目前美国牵头压制以色列报复行动，多名以方官员也表示，以色列将打击黎巴嫩真主党，但不寻求发动全面列战争。而黎巴嫩看守政府外长哈比卜表示，黎以双方应保持克制，避免爆发全面战争。巴以方面，目前哈以互相指责对方阻碍谈判进程，本周在罗马举行的四方会谈也并未获得突破性进展，加沙局势仍存较大变数。

　　申银万国：镍价震荡运行，受镍矿支撑和美联储降息预期影响

　　基本面角度，印尼RKAB审批进度仍然偏慢，且已审批项目放量仍需时间，镍矿供应整体仍偏紧。印尼镍铁产量预计难有增长，而镍铁需求表现基本持稳，镍铁价格存在支撑。不锈钢终端需求较为疲弱，钢厂库存和利润压力犹在，排产或有小幅下行可能性，建议关注排产情况。近期前驱体厂商大多已基本完成刚需备库，硫酸镍市场成交整体较为清淡。纯镍方面，国内镍板出口窗口保持敞开，国内纯镍可流动量偏低。展望后市，考虑到镍矿支撑仍在、纯镍库存去化、盘面利润位置较低以及美联储降息预期反复，预计短期内镍价或震荡运行。

　　南华期货：贵金属收复5日均线关注周四凌晨美联储利率决议

　　周二晚间公布的美6月jolts职位空缺数818.4万人，好于预期，且前值上修，反映或企业用工需求上升，或裁员增加。消息面，以色列空袭黎巴嫩首都南郊，需关注中东局势变化。接下来数据方面：主要关注周五晚间美国非农就业报告以及之前的其他就业数据，还需关注周四晚间美国ISM制造业PMI，欧元区制造业与服务业PMI终值，中国制造业与服务业PMI也将于周三周四密集公布。事件方面：周三中午日本央行将公布利率决议；周四凌晨美联储将公布利率决议，会后鲍威尔将召开新闻发布会，本次利率决议有点阵图；周四晚间英国央行将公布利率决议。

　　中长线维持看多，中短期则仍处于调整阶段，且波动有所加大，周内建议密切关注周四美联储利率决议及周五美非农就业报告指引，操作上回调分步布多，但同时需做好仓位管理。后期事件上关注9月降息能否落地、贵金属投资需求回暖的路径是否舒畅、美总统大选事件、以及避险情绪、央行购金等变化。