金融期权策略周报
发布时间:2023-10-16 13:33阅读:89
(1)上证50ETF期权
上证50ETF上周空头压力线下小幅区间弱势盘整震荡;期权隐含波动率持续下降至历史偏低水平位置;期权持仓量PCR报收于0.61。操作建议,构建10月份卖出看涨+看跌期权偏空头组合策略,获取方向性收益和时间价值收益,根据市场行情变化动态地调整持仓delta,使得持仓保持负数,则平仓离场,如上证50ETF期权,即S_510050P2310M02500@10,S_51005P2310M02550@10和S_510050C2310M02600@10,S_510050C2310M02550@10。
(2)上证300ETF期权
上证300ETF上方有空头压力的弱势盘整震荡,整体表现为弱势偏空头市场行情格局;期权隐含波动率持续下降至偏历史偏低水平;期权持仓量PCR下降至0.70附近。操作建议,构建10月份看涨+看跌偏空头期权组合策略,获取方向性收益和时间价值收益,若市场行情快速快速上涨至损益平衡点,则逐渐平仓离场,如上证300ETF期权,即S_510300P2310M03700@10,S_510300P2310M03600@10和S_510300C2310M03800@10,S_510300C2310M03800@10。
(3)创业板ETF期权
创业板ETF整体表现为空头压力线下宽幅矩形区间盘整振荡的市场行情走势形态;创业板ETF期权隐含波动率维持历史中位数偏低水平;期权持仓量PCR报收于0.70以下,表明市场行情弱势空头。操作建议,构建10月份偏空的卖出宽跨式期权价差组合策略,获取方向性收益和时间价值收益,若市场行情快速大涨突破损益平衡点,则平仓离场,如CYBETF期权,S_159915P2310M01900@10,S_159915P2310M01950@10和S_159915C2310M01950@10,S_159915C2310M02000@10。
(4)中证1000股指期权
中证1000指数空头趋势方向先有所反弹回暖上升,整体表现为弱势偏空头的市场行情走势形态;中证1000股指期权隐含波动率窄幅波动维持历史中位数偏低水平;期权持仓量PCR报收于0.80附近,表明市场行情中性偏弱。操作建议,构建卖出看涨+看跌偏空头组合策略,获取方向性收益和时间价值收益,若市场行情快速上升或下降,突破损益平衡点,则平仓离场,如ZZ1000股指期权,S_MO2310-P-6000@10,S_MO2310-P-6100@10和S_MO2310-C-6100@10,S_MO2310-C-6100@10。
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市场行情:周线上看,金融期权标的上证50ETF突破近8周以来的震荡区间上限后加速上行,上周高位震荡;上证300ETF前一周急速突破上涨,突破前10周以来的震荡区间上限后市场行情偏多头,上周报收长上下影线的小十字星;创业板ETF维持空头趋势方向下区间盘整震荡,上周有所回升,周线中期趋势仍向下;中证1000指数周线线上弱势下跌低位小幅区间波动。截止上周五收盘,上证50ETF周跌幅0.07%报收于2.725;上证300ETF周涨幅0.64%报收于4.094;创业板ETF周涨幅1.86%报收于2.204;中证1000指数周涨幅1....
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市场行情:周线上看,上证50ETF经过前期连续报收阴线,近两周以来小幅区间震荡有所反弹回升;上证300ETF延续空头趋势方向下弱势震荡,连续报收阴线,上周迎来了小阳线,市场行情空头力量逐渐释放;创业板ETF连续六周报收大阴线,跌破去年四月以来低点,而后反弹上升报收小阳线;中证1000指数周线上前期连续三周报收大阴线,跌破去年10月以来低点,近两周以来低位小幅区间震荡,市场行情延续偏弱势形态。
从日线上来看,上证50ETF上周先跌后涨,低位宽幅区间盘整震荡一周后快速下跌,而后急速反弹上涨,整体表现为空...
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