无主管、无监管、无标准、无规范，这是官方对网络互助平台的“四无”评价。
继美团互助、轻松互助后，水滴互助也关停了，现在三大头部平台只剩 “相互宝”还在运营。似乎各大网络互助平台在排队离场。
我们猜测可能有两个方面的原因，一个是外部因素，来自监管方面的压力，另一个是内部因素，自身商业模式的局限性。我们一个一个来看。
首先监管方面，除了开头说的“四无”评价外，官方还提到了几点：比如网络互助本质上有商业保险的特征，属于非持牌经营；其次平台会员数量大，前置收费形成了资金池，存在跑路风险；游离于监管之外。未来大方向肯定是会纳入监管的，只是现在还存在很多不确定性，所以退出也不失为一种明智之举；
其次商业模式，目前互联网互助平台的销售模式比较简单，一般只通过年龄的划分，来对应不同的赔付，这种处理方式很粗线条，所以不能很好的处理带病投保这种逆选择风险，这就导致了一个问题。健康状况不太好的人大概率是会加入互助计划的，导致出险率增加，人均分摊金额增加，这会导致更多健康的人选择退出计划，形成恶性循环。
前不久相互宝对外公告，平台上线两年还没实现盈亏平衡，目前维持平台运转的唯一收入，是来自成员分摊的8%管理费。
由此可见，国内的网络互助平台在商业模式和监管方面，还有很多需要完善的地方。
那么这些互助平台关闭，会给市场带来什么影响呢？
这给商业健康险，尤其是下沉市场带来了机遇。参与网络互助的用户有三个特点：年轻，收入普遍不高，低线城市为主。但是调研发现，他们购买商业险的意愿很强。研报经过客群分析和测算，认为水滴互助和轻松互助这两个大平台的关闭，预计会给短期商业健康险带来至少45个亿的增量市场。

温馨提示：投资有风险，选择需谨慎。