量化交易会被交易所认定为异常交易限制账户吗?
张经理 证券经理
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合规范围内的量化交易不会被认定为异常交易限制账户,若触发交易所设定的异常交易监控指标,账户交易权限将被限制,严重时可能被暂停或限制:

1. 短时间内申报量过大

2. 短时间内频繁申报和撤单
3. 在多只股票上小幅拉抬或打压
4. 同一机构旗下产品短时间内集中同向交易
单个账户达到以下任一情形即被认定为高频交易:
每秒申报、撤单笔数合计最高达300笔以上
全日申报、撤单笔数合计最高达20000笔以上
一旦被认定发生程序化异常交易行为,交易所可采取:自律监管措施或纪律处分;暂停或限制投资者账户交易;一个月内多次发生异常交易行为被限制账户交易的,暂停使用交易所主机托管资源; 通报证监会派出机构,商请**现场检查、约谈提醒**
接近指标且多次实施同类型交易行为,以及拆分产品规避监管的情形,同样纳入监管范围。高频交易发生异常交易行为的,交易所可从严从重采取自律管理措施。

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合规范围内的正常量化交易不会被交易所认定为异常交易进而限制账户,只有违反交易规则、影响市场正常交易秩序的高频违规量化交易,才会被认定为异常交易并采取限制措施。第一步:提前梳理自身量化交易的策略逻... 全文>
量化交易会被交易所认定为异常交易限制账户吗?
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