核心区别:
维持担保比例:账户总资产/总负债的实时比值,反映当前风险状态(如150%警戒、130%平仓)。
平仓线:固定的触发线(通常130%),一旦跌破且未及时补足,券商有权强制平仓。
连续跌停无法卖出时,券商的强平逻辑:
正常流程失效:券商仍会挂单排队,但跌停封单巨大时根本卖不出去。
最终结果:跌停打开后,券商按实际成交价强平,若卖出的钱不够还债,倒欠券商钱(会被追偿)。
关键风险:连续跌停时,券商也“无能为力”,损失和负债全由自己承担。
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融资融券中维持担保比例的警戒线、平仓线标准是多少,触发平仓后券商的强制平仓流程是怎样的?
如何理解融资融券维持担保比例的动态阈值逻辑?区别分析警戒线、平仓线、紧急平仓线三者的风控底层差异与实操处置流程。
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