截至2026年1月，工商银行20万起存的三年期大额存单年利率是3.85%，不是4.125%。只有起存额为50万元时，三年期利率才是4.125%。

大额存单利率会受到以下一些决定性因素的影响：
- 市场利率水平：宏观经济形势、货币政策等会影响整个市场的利率走向，银行的大额存单利率也会随之波动。例如，当市场利率下降时，银行可能会相应降低大额存单利率以降低资金成本。
- 银行自身资金状况：如果银行资金较为充裕，可能对吸收大额存款的需求不那么强烈，此时大额存单利率可能相对较低；反之，如果银行资金紧张，就会提高大额存单利率来吸引更多资金。
- 地区差异：不同地区的经济发展水平、金融市场竞争程度等有所不同，这也会导致银行在不同地区的大额存单利率存在差异。一般来说，经济发达地区的银行竞争激烈，大额存单利率可能相对较高；而经济欠发达地区的银行利率可能相对较低。

需要注意的是，以上利率信息仅供参考，实际利率可能会因银行政策调整、产品期限等因素而有所变化。如果您想了解更详细准确的信息，可前往工行网点咨询，或拨打客服电话。您也可以下载“盈米启明星”APP并输入店铺码6521，右上角添加微信联系顾问，我们会为您提供专业的建议和服务。