融资融券的利息计算方式会因还款时间不同而变化，核心是按实际占用资金 / 证券的自然日天数计息，还款时间早晚直接决定利息总额的多少，计息规则本身则保持统一。
具体来说，利息计算的核心逻辑是 “按天累计”，还款时间对利息的影响主要体现在两个方面：
计息天数随还款时间变化
融资融券利息按自然日计算（包含周末、节假日），计算公式为：利息 = 融资金额 / 融券市值 × 年利率 × 实际使用天数 / 360。还款时间越早，实际占用天数越少，利息总额就越低；反之，还款时间越晚，计息天数越多，利息也会相应增加。例如，融资 10 万元、年利率 5%，使用 5 天的利息约 69.44 元，使用 10 天则约 138.89 元。
当日借还可免利息
若在交易日当天完成融资借款与还款操作（需在 15:00 前完成），按规则 “当日借入不计息”，利息为 0。但如果还款时间延迟至次日及以后，就会开始按天计息，这也是还款时间影响利息的重要体现。
需要注意的是，利息计算的核心公式和费率标准不会因还款时间改变，仅利息总额随实际占用天数波动。此外，还款时系统会优先扣除利息，再抵扣本金，若逾期未还还可能产生罚息，进一步增加成本。