一、了解隔夜委托基本规则委托时间：一般交易日下午收市后（通常三点或三点半之后）到第二天开盘前都可进行隔夜委托，但券商系统一般于交易日晚19:00 - 22:00点左右进行清算，清算期间可能无法接受委托或操作不稳定，清算完成后才能进行有效隔夜委托。部分券商在18点30分就可以开始隔夜委托（节假日均可以委托，如遇系统测试除外），不过要注意券商之间可能存在差异1。委托价格：需要设定一个买入或卖出的价格。投资者设定的委托价格须符合交易所对不同类型证券涨跌幅度的限制，超过涨跌幅限制的委托价格会被交易所退回。委托有效期：隔夜委托通常只在第二天的交易日内有效1。委托类型：包括限价委托、市价委托等。如科创板仅能使用限价委托进行隔夜委托，并且科创板的盘后固定价格交易不支持隔夜委托，清算后可提前委托。取消规则：在某些情况下，投资者可以取消隔夜委托，但需在券商规定的时间内操作。一般来说，系统开始隔夜委托后，在撤单菜单内只能看到可以撤销的隔夜委托，当日的普通委托不显示。当日委托有段时间会不显示隔夜委托，可通过自定义日期将初始与结束日期都选择为当天来查询隔夜委托情况以便撤单。成交原则：遵循时间优先和价格优先的原则。即先提交委托的订单在符合价格条件时有优先成交权，相同时间提交委托则按价格更优者优先成交。二、操作前的准备选择合适的券商：不同券商的隔夜委托服务可能有所不同，包括可接受委托的时间、是否支持某些交易品种的隔夜委托等。例如，有些券商可能对特定股票（如新股申购、退市板股票、新三板和债券逆回购等）不支持隔夜委托，而有些券商可能对信用账户不支持隔夜委托等。所以要选择能满足自己需求的券商并开通相应服务3。熟悉交易平台：要熟悉券商提供的交易APP或交易软件界面。例如，知道如何在交易APP中点击买卖委托，如何查看可卖出数量等信息，以及在“买入/卖出确认”时如何处理隔夜委托相关的提示信息等操作。三、操作中的策略基于市场判断：利好消息判断：如果股票有重大利好消息，预期会连续一字涨停，可通过隔夜委托增加买入成功的机会。例如某公司发布重大合作公告，可能会导致股价连续涨停，这时可隔夜委托买入。但要注意对利好消息的判断准确性，避免误判造成损失。利空消息判断：若持有股票披露利空后复牌，面临连续跌停风险，可以隔夜委托卖出，以提高操作的概率尽早减少损失。不过市场情况复杂多变，即使隔夜委托也不能完全保证在理想价格成交。考虑价格设定：限价委托：如果对股票价格有明确预期，可使用限价委托。比如预期某股票价格不会超过10元，就可以设定10元的买入限价委托，这样可避免以过高价格买入。但如果设定价格过于偏离市场价格，可能无法成交。市价委托：在想要尽快成交且不太在意具体成交价格时可使用市价委托。例如在股票开盘可能快速上涨或下跌时，使用市价委托能更快达成交易，但可能成交价格与预期有较大差异。四、风险防范市场波动风险：隔夜委托可能会因市场突发情况无法即时响应。例如夜间突发重大国际事件、政策调整等可能导致第二天开盘股价大幅波动，使得隔夜委托的预期与实际情况不符。所以要密切关注宏观环境和行业动态等可能影响股价的因素1。流动性风险：如果市场成交量不足，订单可能会被撤销或是无法按预期价格成交。例如某些小盘股或者冷门股票，交易活跃度低，隔夜委托可能难以按照理想价格或数量成交。资金与持股数量风险：隔夜委托时，系统会对账户资金及持股数量进行基本判断。当客户资金不足或持股数量不足时，无法提交委托，清算后，如果客户账户资金或证券透支，委托会被作为废单处理。所以要确保账户资金和持股数量满足委托要求