首先,要了解基金经理的投资风格。不同基金经理投资风格差异较大,有的擅长价值投资,偏好低估值蓝筹股;有的热衷成长投资,聚焦高成长潜力的中小盘股。如果市场风格与基金经理投资风格不匹配,即便他很优秀,短期内基金业绩也可能不佳。比如在成长股行情中,价值型基金经理管理的基金可能表现落后。
其次,关注基金规模。基金规模过大或过小都可能影响业绩。规模过大,基金经理操作灵活性受限,调仓难度增加;规模过小,可能面临清盘风险,同时也难以充分分散风险。
再者,不能只看短期业绩。优秀基金经理也会有业绩波动,不能因短期业绩不佳就否定其能力。应该考察其长期业绩表现,至少看3 - 5年甚至更长时间的业绩,判断其在不同市场环境下的应变能力和盈利能力。
另外,要注意分散投资。即使基金经理很优秀,也不能把所有资金都投入其管理的单一基金。单一基金风险相对集中,一旦该基金持仓行业或个股出现问题,投资将遭受较大损失。相比之下,进行基金组合配置是更好的选择。
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发布于2025-11-15 19:54



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