可转债的到期赎回价值是怎么计算的呀?
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可转债 赎回价值

可转债的到期赎回价值是怎么计算的呀?

叩富问财 浏览:4629 人 分享分享

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可转债到期赎回价值一般由本金和最后一年利息组成。计算公式为:到期赎回价值=债券面值×(1 + 最后一年票面利率)。例如,某可转债面值100元,最后一年票面利率为3%,那么到期赎回价值就是100×(1 + 3%) = 103元。不过,不同可转债的具体赎回条款可能有差异,有的还可能包含补偿利息等。

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发布于2025-4-16 14:12 上海

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可转债的到期赎回价值计算涉及以下关键点:

‌基础构成‌:到期赎回价通常包含债券面值(100元)和最后一期利息,具体数值在发行时的募集说明书中约定‌1。例如某可转债约定到期赎回价为105元(含利息)‌。

‌扣税差异‌(实际到手金额):

‌按最后一期利息扣税‌:例如赎回价110元(含2元利息),到手价=110-(利息×20%)=109.6元‌。‌

按超面值部分扣税‌:部分案例将超出100元部分视为应税所得(如110元赎回价,扣税后到手108元)‌。

目前两种方式均存在,缺乏统一标准。

‌计算公式‌:

若采用利息扣税:到手价=到期赎回价-(最后一期利息×20%)‌。若采用超面值扣税:到手价=100+(到期赎回价-100)×80%‌。

‌注‌:具体扣税方式需以发行公司公告为准,不同案例存在差异‌。

投资者应查阅对应可转债的募集说明书或咨询发行人确认细则

发布于2025-5-14 08:52 大同

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