分享
注册
1分钟入驻>
一对一
首发回答
您好，跨市套利是在不同交易所之间的套利交易行为，当同一期货商品合约在两个或更多的交易所进行交易时，由于区域间的地理差别，各商品合约间存在一定的价差关系。
涉及不同国家交易所的跨市套利时，还要注意关税及交易成本费用等方面的变化，因为这会直接影响到跨市套利的效果。
跨市套利注意事项
在进行跨市套利时，应对影响同种商品在不同交易所的价格差异的主要因素予以了解，以判断两个交易所的价差是否属于正常范围。总的来说，影响不同交易所价格差异的主要因素包括三个方面。
第一，不同地点的运输费用，这是决定价格差异的主要因素。一般来说，距产地越近的交易所的期货价格往往越低，反之则越高，两者期货价格的差额的大部分由两地间的运费构成。
第二，交割品级的差异。虽然不同交易所可能上市同一种商品的期货，但不同交易所对交割商品的品级规定有可能存在差异。这在一定程度上也会造成同一品种在不同交易所的价格差异。同时，各交易所对替代品的升贴水标准也有很大差异。投资者在进行跨市套利时，应对各交易所间交割品级的差别有充分的了解。
第三，交易单位、汇率、相关税费及交易成本的影响。在涉及不同国家交易所的套利时，应注意交易所对商品的交易单位规定的差异，例如CBOT小麦合约是5 000蒲式耳/张，而中国郑州商品交易所是10吨/张，在套利时应掌握两者的换算关系，从而保证买卖合约所代表的数量是相近的。跨国界的套利活动还会涉及汇率问题，汇率的变动会影响期价及盈亏金额，因此也要了解汇率变动趋势及采取相应的措施。涉及不同国家交易所的跨市套利时，还要注意关税及交易成本费用等方面的变化，因为这会直接影响到跨市套利的效果。
发布于2024-7-2 14:58 北京
当前我在线
直接联系我
秒答
关注
分享
追问
踩 
举报
518
电话咨询
+微信
咨询
15103944474 
